ترميز الأصول أصبح اتجاهًا مهمًا في تطوير صناعة المالية. يعتقد بعض كبار التنفيذيين في المؤسسات المالية الرئيسية أن الترميز يمثل مستقبل المالية والخطوة التالية في تطور السوق. قد تؤثر هذه الرؤية على مواقف المشاركين الآخرين في صناعة المالية.
تظهر الأصول الحقيقية ( RWA ) في صناعة العملات المشفرة. اعتبارًا من مايو 2024، تجاوز حجم سوق RWA 6.6 مليار دولار، مما يعكس تزايد اهتمام المستثمرين بهذا النوع من المنتجات المالية الجديدة. يمكن أن يؤدي ترميز الأصول RWA وإدخالها في البلوكشين إلى خلق فرص عائد جديدة في التمويل اللامركزي ( DeFi ). هناك توقعات تشير إلى أن حجم سوق ترميز الأصول سيصل إلى 10 تريليون دولار بحلول عام 2030.
لا تقتصر جاذبية هذا السوق الناشئ على توفير فرص العائد لـ DeFi. من خلال ترميز الأصول، يمكن تحقيق تجزئة الأصول - تقسيم الأصول مثل السندات الحكومية والأسهم والعقارات إلى حصص أصغر. تعزز هذه العملية سيولة الأصول وتخلق فرص استثمارية لمستويات رأس المال المختلفة.
تشمل المزايا الرئيسية لترميز الأصول: زيادة السيولة وإمكانية الوصول، مما يمكّن المستثمرين الصغار من الاستثمار في الأصول ذات العوائد العالية؛ تحسين الشفافية؛ وتعزيز التوافق، مما يربط قيمة الأصول الحقيقية بنظام DeFi البيئي.
نما حجم سوق السندات الحكومية الأمريكية المرمزة من 114 مليون دولار أمريكي في عام 2023 إلى 845 مليون دولار أمريكي. وتعتبر إحدى شركات إدارة الأصول أكبر مُصدر في هذه الفئة من الأصول، حيث تمثل حوالي 38% من حصة السوق.
أظهرت دراسة حديثة أن 64% من المستثمرين ذوي الثروات العالية و33% من المستثمرين المؤسسات يخططون لزيادة استثماراتهم في عملة السندات الحكومية المرمزة قبل نهاية عام 2024.
على الرغم من أنها لا تزال في مراحلها الأولى، إلا أن ترميز الأصول يمثل واحدة من أكثر التطبيقات الواعدة لتكنولوجيا blockchain. بعض الشركات، من خلال خدمات ترميز السندات الحكومية، في وضع جيد ضمن هذه الاتجاه، مع استمرار اهتمام المستثمرين في النمو.
أوندوا فاينانس: جسر يربط بين المالية التقليدية وWeb3
أوندوا فاينانس تقوم بتحويل المالية من خلال بروتوكولها اللامركزي، مستفيدة من تقنية البلوك تشين لتقديم منتجات بمستوى مؤسسي. من خلال ترميز الأصول المستقرة في المالية التقليدية، تجمع أوندوا بين الاعتمادية وكفاءة البلوك تشين.
تحتوي أوند على قسمين رئيسيين: إدارة الأصول والتكنولوجيا. يقوم قسم إدارة الأصول بإنشاء والإشراف على ترميز الأصول المالية، بينما يقوم قسم التكنولوجيا بتطوير البروتوكولات التي تدعم هذه المنتجات.
حالياً، تقدم Ondo Finance خيارين رئيسيين للاستثمار:
USDY(أوندوا رمز عائد الدولار الأمريكي)
سندات مرمزة مدعومة بسندات الخزانة الأمريكية قصيرة الأجل وودائع مصرفية
يقدم عائد سنوي بنسبة 5.30%(APY)، وإجمالي قيمة القفل(TVL) تبلغ 315.35 مليون دولار
أكثر أمانًا وشفافية من العملات المستقرة التقليدية
تديرها شركة الثقة، لضمان الامتثال وحماية المستثمرين
OUSG(Ondo سندات الخزانة الأمريكية قصيرة الأجل )
توفير الاستثمار منخفض المخاطر في ترميز الأصول قصيرة الأجل من السندات الحكومية الأمريكية
يقدم عائد سنوي بنسبة 4.81%(APY)، وإجمالي قيمة القفل(TVL) هو 221.32 مليون دولار.
سيتم تحويل الاستثمار من صندوق ETF معين إلى صندوق آخر في مارس 2024
تم إصدار النسخة الجديدة من OUSG، والتي تُدعى rOUSG، لتوفير عوائد إضافية للمستثمرين
Flux Finance: بروتوكول الإقراض اللامركزي المبتكر
Flux Finance هو بروتوكول إقراض لامركزي تم إنشاؤه بواسطة فريق Ondo Finance، يعتمد على Compound V2 ولكنه يضيف ميزات جديدة. يدعم عملات مفتوحة مثل USDC وعملات مقيدة مثل OUSG. هذا يعني أن المستخدمين يمكنهم إقراض USDC بحرية، ولكن استخدام OUSG كضمان للحصول على القرض يتطلب تلبية متطلبات ترخيص معينة، لضمان الامتثال والأمان.
تستخدم Flux نمط بركة مزدوجة مشابه لـ Compound، مما يسمح للمستخدمين بالاقتراض مع زيادة الضمانات. يمكن للمقرضين كسب فائدة على العملات المستقرة المقدمة، بينما يمكن للمقترضين استخدام الضمانات لاقتراض العملات المستقرة واتباع متطلبات الترخيص للأصول. يتم إدارة Flux Finance بواسطة Ondo DAO.
المنافسة في السوق وميزات Ondo
مع إقامة شراكات مع المؤسسات المالية الكبيرة، يبدو أن Ondo تبرز في مجال الأصول الملموسة المشفرة في التمويل التقليدي. في مجال التمويل اللامركزي، تزداد المنافسة. تركز بعض البروتوكولات على ترميز الائتمان الهيكلي، وتقديم تعرض للأصول الاصطناعية، وتوفير قروض منخفضة الضمانات للمؤسسات.
تتمثل مزايا Ondo Finance في:
من خلال دمج التمويل التقليدي مع blockchain، نستهدف سوق السندات الحكومية الضخمة في الولايات المتحدة
التعاون مع عمالقة التمويل التقليديين لتجنب المنافسة المباشرة
تقديم منتجات مبتكرة مثل USDY و OUSG، أكثر أمانًا وشفافية من العملات المستقرة التقليدية
اقتصاد العملة واستخداماتها
ONDO هو رمز الحوكمة الخاص بـ Ondo Finance وبروتوكول Flux Finance. يحق لحامليه التصويت على مختلف الاقتراحات ضمن Ondo DAO، لضمان أن جميع القرارات تتم بشفافية على السلسلة. لبدء اقتراح، يجب على الأفراد امتلاك أو تفويض ما لا يقل عن 100 مليون ONDO من حقوق التصويت.
السعر الحالي: $1.87
ترتيب القيمة السوقية:#54
إمدادات التداول: 14.4 مليون ONDO ( 14.27% من إجمالي العرض )
إجمالي العرض: 100 مليار ONDO
خلفية الفريق والشركاء
فريق Ondo Finance يتكون من مجموعة متنوعة من الأفراد من مجالات المالية التقليدية وWeb3، بما في ذلك محترفين من Goldman Sachs، وشركة إدارة أصول معينة، وOpenSea، وMakerDAO وغيرها من المؤسسات. يتماشى هذا المزيج من الخبرة بشكل كبير مع رؤية وأهداف Ondo Finance.
لقد أنشأت Ondo Finance العديد من الشراكات الاستراتيجية لتعزيز خدماتها في مجال blockchain والمالية:
التعاون مع مؤسسة معينة لدمج الأصول الحقيقية مع تقنية البلوكشين
التعاون مع مختبر معين، للترويج لاستخدام عملة USDY
التعاون مع شركة تداول معينة لزيادة سيولة USDY
التعاون مع شركة إدارة الأصول، لإظهار الالتزام بجهود توسيع ترميز الأصول
آفاق التطوير والتحديات
تهدف Ondo Finance إلى ربط التمويل التقليدي والتمويل اللامركزي من خلال تقنية blockchain، وإنشاء منتجات مالية آمنة وشفافة وملتزمة بالقوانين. تشمل منتجاتها الرئيسية OUSG وOMMF وUSDY وFlux Finance. لقد ساهمت هذه المنتجات في تحقيق نمو ملحوظ، حيث ارتفع TVL الخاص بـ Ondo من 40 مليون دولار إلى 534 مليون دولار.
في المستقبل، تخطط Ondo:
توسيع اعتماد وسيولة USDY و OUSG و OMMF
ترميز الأصول التداول العام للأوراق المالية
توسيع مزايا البلوكشين لتشمل مجالات خدمات مالية أوسع
ومع ذلك، تواجه Ondo بعض التحديات:
توجد مخاطر تركز في استخدام عملة ONDO
تشكل الرقابة تحديًا كبيرًا
الديون المعدومة هي المخاطر الرئيسية لبروتوكولات DeFi
على الرغم من ذلك، مع نمو صناعة ترميز الأصول، من المتوقع أن تلعب Ondo Finance دورًا مهمًا في ربط التمويل التقليدي بـ Web3 بفضل موقعها الاستراتيجي ومنتجاتها المبتكرة.
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
تسجيلات الإعجاب 15
أعجبني
15
6
مشاركة
تعليق
0/400
MetaverseHermit
· منذ 22 س
بهذا المستوى لا يزالون يريدون حل المشاكل المالية
شاهد النسخة الأصليةرد0
SlowLearnerWang
· منذ 22 س
أمتى رح نلحق بالفرصة... مرة أخرى نشاهد الآخرين يلعبون بأشياء جديدة
شاهد النسخة الأصليةرد0
TokenCreatorOP
· منذ 22 س
أخيرًا تم ربط الأصول الموثوقة على السلسلة!
شاهد النسخة الأصليةرد0
GateUser-74b10196
· منذ 22 س
البلوكتشين من لم يحصل على بعض العملات بعد؟
شاهد النسخة الأصليةرد0
HalfPositionRunner
· منذ 22 س
搞 هذا فخ 实操再说
شاهد النسخة الأصليةرد0
HodlBeliever
· منذ 22 س
الاتجاهات الكلية إيجابية، ولكن يجب تقييم عوامل المخاطر بحذر.
Ondo Finance: رائد ترميز الأصول يربط TradFi وWeb3
ترميز الأصول: مستقبل المال
ترميز الأصول أصبح اتجاهًا مهمًا في تطوير صناعة المالية. يعتقد بعض كبار التنفيذيين في المؤسسات المالية الرئيسية أن الترميز يمثل مستقبل المالية والخطوة التالية في تطور السوق. قد تؤثر هذه الرؤية على مواقف المشاركين الآخرين في صناعة المالية.
تظهر الأصول الحقيقية ( RWA ) في صناعة العملات المشفرة. اعتبارًا من مايو 2024، تجاوز حجم سوق RWA 6.6 مليار دولار، مما يعكس تزايد اهتمام المستثمرين بهذا النوع من المنتجات المالية الجديدة. يمكن أن يؤدي ترميز الأصول RWA وإدخالها في البلوكشين إلى خلق فرص عائد جديدة في التمويل اللامركزي ( DeFi ). هناك توقعات تشير إلى أن حجم سوق ترميز الأصول سيصل إلى 10 تريليون دولار بحلول عام 2030.
لا تقتصر جاذبية هذا السوق الناشئ على توفير فرص العائد لـ DeFi. من خلال ترميز الأصول، يمكن تحقيق تجزئة الأصول - تقسيم الأصول مثل السندات الحكومية والأسهم والعقارات إلى حصص أصغر. تعزز هذه العملية سيولة الأصول وتخلق فرص استثمارية لمستويات رأس المال المختلفة.
تشمل المزايا الرئيسية لترميز الأصول: زيادة السيولة وإمكانية الوصول، مما يمكّن المستثمرين الصغار من الاستثمار في الأصول ذات العوائد العالية؛ تحسين الشفافية؛ وتعزيز التوافق، مما يربط قيمة الأصول الحقيقية بنظام DeFi البيئي.
نما حجم سوق السندات الحكومية الأمريكية المرمزة من 114 مليون دولار أمريكي في عام 2023 إلى 845 مليون دولار أمريكي. وتعتبر إحدى شركات إدارة الأصول أكبر مُصدر في هذه الفئة من الأصول، حيث تمثل حوالي 38% من حصة السوق.
أظهرت دراسة حديثة أن 64% من المستثمرين ذوي الثروات العالية و33% من المستثمرين المؤسسات يخططون لزيادة استثماراتهم في عملة السندات الحكومية المرمزة قبل نهاية عام 2024.
على الرغم من أنها لا تزال في مراحلها الأولى، إلا أن ترميز الأصول يمثل واحدة من أكثر التطبيقات الواعدة لتكنولوجيا blockchain. بعض الشركات، من خلال خدمات ترميز السندات الحكومية، في وضع جيد ضمن هذه الاتجاه، مع استمرار اهتمام المستثمرين في النمو.
أوندوا فاينانس: جسر يربط بين المالية التقليدية وWeb3
أوندوا فاينانس تقوم بتحويل المالية من خلال بروتوكولها اللامركزي، مستفيدة من تقنية البلوك تشين لتقديم منتجات بمستوى مؤسسي. من خلال ترميز الأصول المستقرة في المالية التقليدية، تجمع أوندوا بين الاعتمادية وكفاءة البلوك تشين.
تحتوي أوند على قسمين رئيسيين: إدارة الأصول والتكنولوجيا. يقوم قسم إدارة الأصول بإنشاء والإشراف على ترميز الأصول المالية، بينما يقوم قسم التكنولوجيا بتطوير البروتوكولات التي تدعم هذه المنتجات.
حالياً، تقدم Ondo Finance خيارين رئيسيين للاستثمار:
USDY(أوندوا رمز عائد الدولار الأمريكي)
OUSG(Ondo سندات الخزانة الأمريكية قصيرة الأجل )
Flux Finance: بروتوكول الإقراض اللامركزي المبتكر
Flux Finance هو بروتوكول إقراض لامركزي تم إنشاؤه بواسطة فريق Ondo Finance، يعتمد على Compound V2 ولكنه يضيف ميزات جديدة. يدعم عملات مفتوحة مثل USDC وعملات مقيدة مثل OUSG. هذا يعني أن المستخدمين يمكنهم إقراض USDC بحرية، ولكن استخدام OUSG كضمان للحصول على القرض يتطلب تلبية متطلبات ترخيص معينة، لضمان الامتثال والأمان.
تستخدم Flux نمط بركة مزدوجة مشابه لـ Compound، مما يسمح للمستخدمين بالاقتراض مع زيادة الضمانات. يمكن للمقرضين كسب فائدة على العملات المستقرة المقدمة، بينما يمكن للمقترضين استخدام الضمانات لاقتراض العملات المستقرة واتباع متطلبات الترخيص للأصول. يتم إدارة Flux Finance بواسطة Ondo DAO.
المنافسة في السوق وميزات Ondo
مع إقامة شراكات مع المؤسسات المالية الكبيرة، يبدو أن Ondo تبرز في مجال الأصول الملموسة المشفرة في التمويل التقليدي. في مجال التمويل اللامركزي، تزداد المنافسة. تركز بعض البروتوكولات على ترميز الائتمان الهيكلي، وتقديم تعرض للأصول الاصطناعية، وتوفير قروض منخفضة الضمانات للمؤسسات.
تتمثل مزايا Ondo Finance في:
اقتصاد العملة واستخداماتها
ONDO هو رمز الحوكمة الخاص بـ Ondo Finance وبروتوكول Flux Finance. يحق لحامليه التصويت على مختلف الاقتراحات ضمن Ondo DAO، لضمان أن جميع القرارات تتم بشفافية على السلسلة. لبدء اقتراح، يجب على الأفراد امتلاك أو تفويض ما لا يقل عن 100 مليون ONDO من حقوق التصويت.
السعر الحالي: $1.87 ترتيب القيمة السوقية:#54
إمدادات التداول: 14.4 مليون ONDO ( 14.27% من إجمالي العرض ) إجمالي العرض: 100 مليار ONDO
خلفية الفريق والشركاء
فريق Ondo Finance يتكون من مجموعة متنوعة من الأفراد من مجالات المالية التقليدية وWeb3، بما في ذلك محترفين من Goldman Sachs، وشركة إدارة أصول معينة، وOpenSea، وMakerDAO وغيرها من المؤسسات. يتماشى هذا المزيج من الخبرة بشكل كبير مع رؤية وأهداف Ondo Finance.
لقد أنشأت Ondo Finance العديد من الشراكات الاستراتيجية لتعزيز خدماتها في مجال blockchain والمالية:
آفاق التطوير والتحديات
تهدف Ondo Finance إلى ربط التمويل التقليدي والتمويل اللامركزي من خلال تقنية blockchain، وإنشاء منتجات مالية آمنة وشفافة وملتزمة بالقوانين. تشمل منتجاتها الرئيسية OUSG وOMMF وUSDY وFlux Finance. لقد ساهمت هذه المنتجات في تحقيق نمو ملحوظ، حيث ارتفع TVL الخاص بـ Ondo من 40 مليون دولار إلى 534 مليون دولار.
في المستقبل، تخطط Ondo:
ومع ذلك، تواجه Ondo بعض التحديات:
على الرغم من ذلك، مع نمو صناعة ترميز الأصول، من المتوقع أن تلعب Ondo Finance دورًا مهمًا في ربط التمويل التقليدي بـ Web3 بفضل موقعها الاستراتيجي ومنتجاتها المبتكرة.