Bitcoin Hipoteca: un nuevo océano azul de 6.6 billones de dólares
El 27 de mayo, Cantor Fitzgerald lanzó un programa de préstamos colateralizados en Bitcoin de 2,000 millones de dólares dirigido a clientes institucionales, siendo los primeros contrapartes las empresas de criptomonedas FalconX Ltd. y Maple Finance. Como uno de los suscriptores oficiales de deuda del Tesoro de EE. UU., la entrada de esta histórica institución de Wall Street se considera un avance simbólicamente significativo.
Bitcoin, está pasando de ser un activo de reserva a convertirse en una herramienta financiera que puede afectar al sistema crediticio.
Y solo un mes después, el director de la Oficina Federal de Financiamiento de la Vivienda de EE. UU. ( FHFA ), Bill Pulte (, lanzó una señal importante. Ha solicitado a las dos principales empresas de crédito hipotecario de EE. UU., Fannie Mae y Freddie Mac, que estudien la viabilidad de incluir criptomonedas como Bitcoin en el sistema de evaluación de hipotecas. Esta declaración provocó una fuerte reacción en el mercado, y en 24 horas el precio de Bitcoin subió casi un 2.87%, superando nuevamente los 108,000 dólares.
Como plantea la pregunta en el anuncio de una plataforma de intercambio de criptomonedas: "En 2012 necesitabas 30,000 monedas de Bitcoin para comprar una casa, y ahora solo necesitas 5. Si los precios de las casas han estado bajando en términos de Bitcoin, ¿por qué han estado subiendo en términos de dólares?" ¿Qué impacto tendrá esta hipoteca de Bitcoin en el sistema del dólar?
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¿Las palabras de Bill Pulte cuentan?
Bill Pulte realizó un llamado público en las redes sociales a Fannie Mae y Freddie Mac, para que estas dos empresas se preparen. Fannie Mae y Freddie Mac mencionadas aquí son dos empresas respaldadas por el gobierno de los Estados Unidos, aunque no otorgan préstamos directamente a los compradores de viviendas, desempeñan un papel central como "creadores de mercado" en el mercado secundario de hipotecas, asegurando la liquidez y sostenibilidad del mercado de préstamos a través de la compra de hipotecas emitidas por instituciones privadas.
La Oficina Federal de Financiamiento de la Vivienda, establecida después de la crisis de las hipotecas subprime de 2008, es responsable de regular estas dos entidades. Según un informe de investigación de JPMorgan, hasta diciembre de 2024, Fannie Mae y Freddie Mac han garantizado un total de 6.6 billones de dólares en valores respaldados por hipotecas institucionales (MBS), que representan el 50% de toda la deuda hipotecaria pendiente en los Estados Unidos. Freddie Mac, que cuenta con el respaldo total de fideicomiso y garantía de crédito del gobierno de EE. UU., está directamente supervisada por el HUD y ha proporcionado 2.5 mil millones de dólares en MBS, lo que representa el 20%.
Durante el primer mandato de Trump, los interesados discutieron varias propuestas de reforma para las empresas gubernamentales patrocinadas (GSE) ), pero no se lograron avances legislativos. La razón por la que Pulte utilizó un tono "imperativo" en las redes sociales es porque, como presidente de la FHFA, ocupa un puesto en la junta de supervisión de estas dos empresas. Desde que asumió el cargo en marzo de 2025, ha llevado a cabo reformas drásticas en el personal y la estructura, reubicando a varios directores de las dos grandes instituciones, nombrándose a sí mismo presidente de la junta y despidiendo a 14 altos ejecutivos, incluido el CEO de Freddie Mac, para realizar una reestructuración integral. Esto ha fortalecido significativamente el control de la FHFA sobre las GSE y ha negociado con la Casa Blanca y el Departamento del Tesoro para explorar una propuesta de salida a bolsa basada en "garantías implícitas", cuya dirección política tiene un profundo impacto en el sistema financiero. Ahora, la FHFA ha comenzado a explorar la inclusión de activos criptográficos en el sistema de evaluación de suscripción de hipotecas, lo que marca un cambio estructural en la actitud de los reguladores hacia los activos criptográficos.
El trasfondo personal de Pulte añade una complejidad a esta noticia. Como el tercer mayor constructor de viviendas en Estados Unidos, el heredero de la tercera generación de PulteGroup, al igual que el presidente Trump, es un heredero de una familia inmobiliaria, y también es uno de los altos funcionarios federales más cercanos a Trump que públicamente apoyó las criptomonedas desde el principio. Ya en 2019, abogó por el desarrollo benéfico de los activos criptográficos en las redes sociales y reveló que poseía grandes cantidades de Bitcoin y Solana. Ha invertido en activos de alta volatilidad como GameStop y Marathon Digital; a diferencia de los políticos comunes, en sus inversiones parece estar más alineado con la imagen de un "Degen". Combinando su "currículum criptográfico" previo, parece que su intención de introducir activos criptográficos en el sistema de compras de viviendas en Estados Unidos no es un capricho.
Discrepancias internas del gobierno
Por otro lado, también existen divisiones claras dentro del gobierno. ProPublica reveló en marzo que el Departamento de Vivienda y Desarrollo Urbano de EE. UU. (HUD) también está explorando el uso de monedas estables y tecnología blockchain para rastrear los fondos de subsidios federales para vivienda. Un funcionario de HUD reveló que el promotor del proyecto de blockchain es Irving Dennis (, quien es el nuevo Vicecontralor de HUD y fue socio de la gigante consultora Ernst & Young.
A diferencia de GSE "semioficiales" como Fannie Mae y Freddie Mac, que son supervisadas por FHFA, Ginnie Mae, que es administrada por HUD, es una agencia gubernamental al 100%. Por lo tanto, las discusiones en este aspecto son también más rigurosas; la propuesta ha enfrentado una fuerte oposición interna, ya que algunos creen que esto podría desencadenar una crisis de hipotecas subprime similar a la de 2008, e incluso algunos funcionarios lo han calificado como "como si se usaran fichas de Monopoly para repartir dinero". Un memorando interno señala que HUD no carece de capacidad de auditoría y seguimiento de flujo de fondos, y que la introducción de blockchain y pagos en criptomonedas no solo aumentaría la complejidad, sino que también podría provocar fluctuaciones en el valor de los fondos de ayuda e incluso problemas de cumplimiento.
Actualmente, algunas plataformas de financiamiento cripto están ofreciendo productos de hipoteca respaldados por Bitcoin. Sin embargo, debido a que no pueden securitizar los préstamos para venderlos a Fannie Mae y Freddie Mac, las tasas de interés de los préstamos son altas y la liquidez es limitada. Una vez que Bitcoin se incorpore al sistema de suscripción de hipotecas federales, no solo podrá reducir las tasas de interés de los préstamos, sino que también significará que los tenedores de monedas pueden liberar el efecto de apalancamiento, pasando de "HODL" a "construir una asignación de activos familiares en EE. UU.".
Por supuesto, los riesgos no se pueden ignorar. Como advirtió el exfuncionario de la SEC Corey Frayer, una vez que se introduzcan activos criptográficos inestables en el sistema hipotecario de 1.3 billones de dólares garantizado por la FHA, cualquier evento de desacoplamiento del valor de mercado podría causar un impacto sistémico. La académica legal Hilary Allen fue aún más directa al decir que forzar la transformación tecnológica sobre los grupos más vulnerables como un campo de pruebas es extremadamente peligroso.
El núcleo de esta divergencia radica en si EE. UU. está preparado para incorporar oficialmente el Bitcoin de "activos alternativos" al sistema financiero público. La dirección de la investigación de la FHFA permite que los tenedores usen el saldo de Bitcoin para satisfacer directamente los requisitos de pago inicial o de reservas, y su significado profundo es que por primera vez permite que los activos descentralizados tengan un efecto de "apalancamiento hipotecario". Por otro lado, la volatilidad de los activos criptográficos plantea dificultades inherentes en la valoración y la provisión de riesgos cuando se utilizan como "activos de reserva". Si en caso de una fuerte fluctuación del precio del Bitcoin se permite su uso para la evaluación de préstamos hipotecarios, esto involucra cuestiones de regulación financiera, gestión de liquidez e incluso problemas de estabilidad sistémica.
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¿Qué estipula la nueva directiva de la FHFA? ¿Cómo han estado los residentes estadounidenses utilizando préstamos de criptomonedas antes de esto?
Debido a las duras lecciones de la crisis hipotecaria de 2008, la evaluación de préstamos hipotecarios en los Estados Unidos actualmente tiene estrictas limitaciones sobre la conformidad de los activos. Es decir, los prestatarios que poseen criptomonedas también deben convertirlas primero a dólares y mantenerlas en una cuenta bancaria regulada en Estados Unidos durante 60 días para que puedan ser consideradas como "fondos maduros" en la evaluación. La dirección propuesta por Pulte, evidentemente, pretende romper esta barrera de proceso.
Esta orden oficial, es la Decisión Nº 2025-360, exige a los dos gigantes hipotecarios que consideren las criptomonedas como un activo efectivo para la diversificación de la riqueza de los prestatarios. Hasta ahora, las criptomonedas han sido excluidas de la evaluación del riesgo hipotecario, ya que los prestatarios generalmente no convierten sus activos digitales en dólares antes de que finalice el préstamo. La directiva requiere que Fannie Mae y Freddie Mac desarrollen propuestas para incluir las criptomonedas en las reservas de los prestatarios en su evaluación de riesgo de hipoteca de vivienda unifamiliar. Además, la directiva también establece que las empresas deben calcular directamente la tenencia de criptomonedas, sin necesidad de convertirlas en dólares.
La Oficina Federal de Financiamiento de la Vivienda ) FHFA ( ha establecido directrices claras sobre qué criptomonedas cumplen con los criterios de consideración. Solo los activos emitidos en intercambios centralizados regulados por EE. UU. y que cumplan completamente con las leyes correspondientes son elegibles. Además, las empresas deben incluir medidas de mitigación de riesgos en la evaluación, incluyendo ajustes basados en la volatilidad conocida del mercado de criptomonedas, así como una adecuada reducción de riesgos según la proporción de reservas de criptomonedas que posee el prestatario.
Antes de implementar cualquier cambio, las empresas deben presentar sus propuestas para su aprobación a sus respectivas juntas directivas. Una vez aprobada por la junta directiva, la propuesta debe ser enviada a la Oficina Federal de Financiamiento de la Vivienda )FHFA( para su revisión y autorización final. La decisión de la Oficina Federal de Financiamiento de la Vivienda es coherente con el enfoque más amplio del gobierno federal en el proceso financiero que reconoce las criptomonedas, y es consistente con los comentarios de Pulte "Para responder a la visión del presidente Trump de convertir a Estados Unidos en la capital mundial de las criptomonedas", la emisión de esta directiva refleja su compromiso de posicionar a Estados Unidos como la jurisdicción líder en el desarrollo de criptomonedas.
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¿Qué significa esto realmente?
Es bien conocido que la lógica subyacente de utilizar un activo de alta liquidez para apostar a cambio de activos de baja liquidez es válida, pero el BTC se encuentra en el punto central de intereses en múltiples dimensiones. Cuando realmente pueda ser certificado como un activo de préstamos colaterales en Estados Unidos, su "influencia" podría ser tan poderosa como la del "proyecto de ley de reservas de Bitcoin" propuesto antes de la presidencia de Trump, y esta influencia no se limitará a un solo grupo; diversos grupos, incluidos los ciudadanos estadounidenses, instituciones financieras y departamentos gubernamentales, se verán afectados.
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¿Cuántos estadounidenses usarán Bitcoin para "comprar una casa", cuánto se puede "ahorrar" al usar Bitcoin como intermediario?
El economista jefe de una empresa inmobiliaria en EE. UU., Daryl Fairweather, dijo que "debido a que había tiempo de sobra y una falta de formas emocionantes de consumo, muchas personas comenzaron a comerciar con criptomonedas durante la pandemia. Algunas de estas inversiones se convirtieron en humo, pero al mismo tiempo, también permitieron que algunas personas adquirieran una gran riqueza, o al menos alcanzaran un nivel suficiente para pagar el enganche de una casa."
El informe de consumidores de criptomonedas de Security.org 2025 indica que aproximadamente el 28% de los adultos estadounidenses, ) alrededor de 65 millones, ( poseen criptomonedas, donde la proporción de la Generación Z y los millennials es sorprendentemente alta, con más de la mitad de ellos poseyendo o habiendo poseído activos criptográficos. Y dado que los millennials y la Generación Z ocupan una proporción cada vez mayor en el mercado inmobiliario estadounidense, los activos criptográficos como método de pago para la compra de vivienda también pueden volverse cada vez más populares.
Una plataforma inmobiliaria llevó a cabo una encuesta de divulgación en 2021, encargando a la empresa de tecnología de investigación Lucid que tomara una muestra aleatoria de 1500 compradores de vivienda por primera vez. La respuesta más común a la pregunta "¿Cómo acumuló los fondos para el pago inicial?" fue "con el salario" )52%(, mientras que las menos comunes fueron "donaciones en efectivo de familiares" )12%( y "retiro anticipado de fondos de pensiones" )10%(. Es notable que el porcentaje de personas que "vendieron criptomonedas para comprar una casa" ha ido en aumento desde 2019, alcanzando casi el 12% a finales de 2021. Y tras cuatro años, con la popularización de las criptomonedas, este porcentaje podría haber aumentado aún más.
En cuanto a cuánto dinero se puede ahorrar, el fundador de una plataforma de criptomonedas, CJK, compartió una pequeña historia durante una reunión en línea el 25 de junio con el productor de cine nominado a los premios Emmy, Terence Michael. En 2017, vendió 100 BTC para comprar una casa, ahora esa casa solo vale 500,000 dólares, pero los BTC vendidos ya valen más de diez millones de dólares. Por lo tanto, a raíz de esta experiencia, fundó una nueva plataforma de financiamiento criptográfico, cuyo objetivo es permitir que más personas puedan conservar Bitcoin y comprar casas a través de préstamos con garantía.
Así que también se derivó esta suposición, compraste Bitcoin por un valor de 50,000 dólares en 2017.
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not_your_keys
· hace17h
jeje, ¿te has equivocado? La casa ya no va a subir.
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ForkTongue
· hace18h
Nueva historia: los bancos antiguos comienzan a entender.
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SleepyValidator
· 07-20 03:28
Demasiado competitivo, La Reserva Federal (FED) ya está preocupada.
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CryptoGoldmine
· 07-20 03:25
Los datos están confirmando la penetración del BTC en el mercado de crédito. Las señales de bull run llegan antes de lo esperado.
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GasFeeNightmare
· 07-20 03:21
No tengo suficiente BTC, ¿cómo voy a pagar la hipoteca?
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0xSoulless
· 07-20 03:10
Los grandes capitales han encontrado una nueva forma de tomar a la gente por tonta.
Bitcoin hipotecas: FHFA planea incluir 6.6 billones de dólares en el sistema de evaluación de hipotecas
Bitcoin Hipoteca: un nuevo océano azul de 6.6 billones de dólares
El 27 de mayo, Cantor Fitzgerald lanzó un programa de préstamos colateralizados en Bitcoin de 2,000 millones de dólares dirigido a clientes institucionales, siendo los primeros contrapartes las empresas de criptomonedas FalconX Ltd. y Maple Finance. Como uno de los suscriptores oficiales de deuda del Tesoro de EE. UU., la entrada de esta histórica institución de Wall Street se considera un avance simbólicamente significativo.
Bitcoin, está pasando de ser un activo de reserva a convertirse en una herramienta financiera que puede afectar al sistema crediticio.
Y solo un mes después, el director de la Oficina Federal de Financiamiento de la Vivienda de EE. UU. ( FHFA ), Bill Pulte (, lanzó una señal importante. Ha solicitado a las dos principales empresas de crédito hipotecario de EE. UU., Fannie Mae y Freddie Mac, que estudien la viabilidad de incluir criptomonedas como Bitcoin en el sistema de evaluación de hipotecas. Esta declaración provocó una fuerte reacción en el mercado, y en 24 horas el precio de Bitcoin subió casi un 2.87%, superando nuevamente los 108,000 dólares.
Como plantea la pregunta en el anuncio de una plataforma de intercambio de criptomonedas: "En 2012 necesitabas 30,000 monedas de Bitcoin para comprar una casa, y ahora solo necesitas 5. Si los precios de las casas han estado bajando en términos de Bitcoin, ¿por qué han estado subiendo en términos de dólares?" ¿Qué impacto tendrá esta hipoteca de Bitcoin en el sistema del dólar?
![Bitcoin hipoteca, un nuevo océano azul de 6.6 billones de dólares])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-18a11b0450c187c3a3e808dc282d4a90.webp(
¿Las palabras de Bill Pulte cuentan?
Bill Pulte realizó un llamado público en las redes sociales a Fannie Mae y Freddie Mac, para que estas dos empresas se preparen. Fannie Mae y Freddie Mac mencionadas aquí son dos empresas respaldadas por el gobierno de los Estados Unidos, aunque no otorgan préstamos directamente a los compradores de viviendas, desempeñan un papel central como "creadores de mercado" en el mercado secundario de hipotecas, asegurando la liquidez y sostenibilidad del mercado de préstamos a través de la compra de hipotecas emitidas por instituciones privadas.
La Oficina Federal de Financiamiento de la Vivienda, establecida después de la crisis de las hipotecas subprime de 2008, es responsable de regular estas dos entidades. Según un informe de investigación de JPMorgan, hasta diciembre de 2024, Fannie Mae y Freddie Mac han garantizado un total de 6.6 billones de dólares en valores respaldados por hipotecas institucionales (MBS), que representan el 50% de toda la deuda hipotecaria pendiente en los Estados Unidos. Freddie Mac, que cuenta con el respaldo total de fideicomiso y garantía de crédito del gobierno de EE. UU., está directamente supervisada por el HUD y ha proporcionado 2.5 mil millones de dólares en MBS, lo que representa el 20%.
Durante el primer mandato de Trump, los interesados discutieron varias propuestas de reforma para las empresas gubernamentales patrocinadas (GSE) ), pero no se lograron avances legislativos. La razón por la que Pulte utilizó un tono "imperativo" en las redes sociales es porque, como presidente de la FHFA, ocupa un puesto en la junta de supervisión de estas dos empresas. Desde que asumió el cargo en marzo de 2025, ha llevado a cabo reformas drásticas en el personal y la estructura, reubicando a varios directores de las dos grandes instituciones, nombrándose a sí mismo presidente de la junta y despidiendo a 14 altos ejecutivos, incluido el CEO de Freddie Mac, para realizar una reestructuración integral. Esto ha fortalecido significativamente el control de la FHFA sobre las GSE y ha negociado con la Casa Blanca y el Departamento del Tesoro para explorar una propuesta de salida a bolsa basada en "garantías implícitas", cuya dirección política tiene un profundo impacto en el sistema financiero. Ahora, la FHFA ha comenzado a explorar la inclusión de activos criptográficos en el sistema de evaluación de suscripción de hipotecas, lo que marca un cambio estructural en la actitud de los reguladores hacia los activos criptográficos.
El trasfondo personal de Pulte añade una complejidad a esta noticia. Como el tercer mayor constructor de viviendas en Estados Unidos, el heredero de la tercera generación de PulteGroup, al igual que el presidente Trump, es un heredero de una familia inmobiliaria, y también es uno de los altos funcionarios federales más cercanos a Trump que públicamente apoyó las criptomonedas desde el principio. Ya en 2019, abogó por el desarrollo benéfico de los activos criptográficos en las redes sociales y reveló que poseía grandes cantidades de Bitcoin y Solana. Ha invertido en activos de alta volatilidad como GameStop y Marathon Digital; a diferencia de los políticos comunes, en sus inversiones parece estar más alineado con la imagen de un "Degen". Combinando su "currículum criptográfico" previo, parece que su intención de introducir activos criptográficos en el sistema de compras de viviendas en Estados Unidos no es un capricho.
Discrepancias internas del gobierno
Por otro lado, también existen divisiones claras dentro del gobierno. ProPublica reveló en marzo que el Departamento de Vivienda y Desarrollo Urbano de EE. UU. (HUD) también está explorando el uso de monedas estables y tecnología blockchain para rastrear los fondos de subsidios federales para vivienda. Un funcionario de HUD reveló que el promotor del proyecto de blockchain es Irving Dennis (, quien es el nuevo Vicecontralor de HUD y fue socio de la gigante consultora Ernst & Young.
A diferencia de GSE "semioficiales" como Fannie Mae y Freddie Mac, que son supervisadas por FHFA, Ginnie Mae, que es administrada por HUD, es una agencia gubernamental al 100%. Por lo tanto, las discusiones en este aspecto son también más rigurosas; la propuesta ha enfrentado una fuerte oposición interna, ya que algunos creen que esto podría desencadenar una crisis de hipotecas subprime similar a la de 2008, e incluso algunos funcionarios lo han calificado como "como si se usaran fichas de Monopoly para repartir dinero". Un memorando interno señala que HUD no carece de capacidad de auditoría y seguimiento de flujo de fondos, y que la introducción de blockchain y pagos en criptomonedas no solo aumentaría la complejidad, sino que también podría provocar fluctuaciones en el valor de los fondos de ayuda e incluso problemas de cumplimiento.
Actualmente, algunas plataformas de financiamiento cripto están ofreciendo productos de hipoteca respaldados por Bitcoin. Sin embargo, debido a que no pueden securitizar los préstamos para venderlos a Fannie Mae y Freddie Mac, las tasas de interés de los préstamos son altas y la liquidez es limitada. Una vez que Bitcoin se incorpore al sistema de suscripción de hipotecas federales, no solo podrá reducir las tasas de interés de los préstamos, sino que también significará que los tenedores de monedas pueden liberar el efecto de apalancamiento, pasando de "HODL" a "construir una asignación de activos familiares en EE. UU.".
Por supuesto, los riesgos no se pueden ignorar. Como advirtió el exfuncionario de la SEC Corey Frayer, una vez que se introduzcan activos criptográficos inestables en el sistema hipotecario de 1.3 billones de dólares garantizado por la FHA, cualquier evento de desacoplamiento del valor de mercado podría causar un impacto sistémico. La académica legal Hilary Allen fue aún más directa al decir que forzar la transformación tecnológica sobre los grupos más vulnerables como un campo de pruebas es extremadamente peligroso.
El núcleo de esta divergencia radica en si EE. UU. está preparado para incorporar oficialmente el Bitcoin de "activos alternativos" al sistema financiero público. La dirección de la investigación de la FHFA permite que los tenedores usen el saldo de Bitcoin para satisfacer directamente los requisitos de pago inicial o de reservas, y su significado profundo es que por primera vez permite que los activos descentralizados tengan un efecto de "apalancamiento hipotecario". Por otro lado, la volatilidad de los activos criptográficos plantea dificultades inherentes en la valoración y la provisión de riesgos cuando se utilizan como "activos de reserva". Si en caso de una fuerte fluctuación del precio del Bitcoin se permite su uso para la evaluación de préstamos hipotecarios, esto involucra cuestiones de regulación financiera, gestión de liquidez e incluso problemas de estabilidad sistémica.
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¿Qué estipula la nueva directiva de la FHFA? ¿Cómo han estado los residentes estadounidenses utilizando préstamos de criptomonedas antes de esto?
Debido a las duras lecciones de la crisis hipotecaria de 2008, la evaluación de préstamos hipotecarios en los Estados Unidos actualmente tiene estrictas limitaciones sobre la conformidad de los activos. Es decir, los prestatarios que poseen criptomonedas también deben convertirlas primero a dólares y mantenerlas en una cuenta bancaria regulada en Estados Unidos durante 60 días para que puedan ser consideradas como "fondos maduros" en la evaluación. La dirección propuesta por Pulte, evidentemente, pretende romper esta barrera de proceso.
Esta orden oficial, es la Decisión Nº 2025-360, exige a los dos gigantes hipotecarios que consideren las criptomonedas como un activo efectivo para la diversificación de la riqueza de los prestatarios. Hasta ahora, las criptomonedas han sido excluidas de la evaluación del riesgo hipotecario, ya que los prestatarios generalmente no convierten sus activos digitales en dólares antes de que finalice el préstamo. La directiva requiere que Fannie Mae y Freddie Mac desarrollen propuestas para incluir las criptomonedas en las reservas de los prestatarios en su evaluación de riesgo de hipoteca de vivienda unifamiliar. Además, la directiva también establece que las empresas deben calcular directamente la tenencia de criptomonedas, sin necesidad de convertirlas en dólares.
La Oficina Federal de Financiamiento de la Vivienda ) FHFA ( ha establecido directrices claras sobre qué criptomonedas cumplen con los criterios de consideración. Solo los activos emitidos en intercambios centralizados regulados por EE. UU. y que cumplan completamente con las leyes correspondientes son elegibles. Además, las empresas deben incluir medidas de mitigación de riesgos en la evaluación, incluyendo ajustes basados en la volatilidad conocida del mercado de criptomonedas, así como una adecuada reducción de riesgos según la proporción de reservas de criptomonedas que posee el prestatario.
Antes de implementar cualquier cambio, las empresas deben presentar sus propuestas para su aprobación a sus respectivas juntas directivas. Una vez aprobada por la junta directiva, la propuesta debe ser enviada a la Oficina Federal de Financiamiento de la Vivienda )FHFA( para su revisión y autorización final. La decisión de la Oficina Federal de Financiamiento de la Vivienda es coherente con el enfoque más amplio del gobierno federal en el proceso financiero que reconoce las criptomonedas, y es consistente con los comentarios de Pulte "Para responder a la visión del presidente Trump de convertir a Estados Unidos en la capital mundial de las criptomonedas", la emisión de esta directiva refleja su compromiso de posicionar a Estados Unidos como la jurisdicción líder en el desarrollo de criptomonedas.
![Bitcoin hipoteca, un nuevo mar azul de 6.6 billones de dólares])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-abe8a665b3e8cc81426dcf1c4ed27fd2.webp(
¿Qué significa esto realmente?
Es bien conocido que la lógica subyacente de utilizar un activo de alta liquidez para apostar a cambio de activos de baja liquidez es válida, pero el BTC se encuentra en el punto central de intereses en múltiples dimensiones. Cuando realmente pueda ser certificado como un activo de préstamos colaterales en Estados Unidos, su "influencia" podría ser tan poderosa como la del "proyecto de ley de reservas de Bitcoin" propuesto antes de la presidencia de Trump, y esta influencia no se limitará a un solo grupo; diversos grupos, incluidos los ciudadanos estadounidenses, instituciones financieras y departamentos gubernamentales, se verán afectados.
![Bitcoin hipotecario, un nuevo mar azul de 6.6 billones de dólares])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-2d3d1dfc612310472761cf6e97362396.webp(
¿Cuántos estadounidenses usarán Bitcoin para "comprar una casa", cuánto se puede "ahorrar" al usar Bitcoin como intermediario?
El economista jefe de una empresa inmobiliaria en EE. UU., Daryl Fairweather, dijo que "debido a que había tiempo de sobra y una falta de formas emocionantes de consumo, muchas personas comenzaron a comerciar con criptomonedas durante la pandemia. Algunas de estas inversiones se convirtieron en humo, pero al mismo tiempo, también permitieron que algunas personas adquirieran una gran riqueza, o al menos alcanzaran un nivel suficiente para pagar el enganche de una casa."
El informe de consumidores de criptomonedas de Security.org 2025 indica que aproximadamente el 28% de los adultos estadounidenses, ) alrededor de 65 millones, ( poseen criptomonedas, donde la proporción de la Generación Z y los millennials es sorprendentemente alta, con más de la mitad de ellos poseyendo o habiendo poseído activos criptográficos. Y dado que los millennials y la Generación Z ocupan una proporción cada vez mayor en el mercado inmobiliario estadounidense, los activos criptográficos como método de pago para la compra de vivienda también pueden volverse cada vez más populares.
Una plataforma inmobiliaria llevó a cabo una encuesta de divulgación en 2021, encargando a la empresa de tecnología de investigación Lucid que tomara una muestra aleatoria de 1500 compradores de vivienda por primera vez. La respuesta más común a la pregunta "¿Cómo acumuló los fondos para el pago inicial?" fue "con el salario" )52%(, mientras que las menos comunes fueron "donaciones en efectivo de familiares" )12%( y "retiro anticipado de fondos de pensiones" )10%(. Es notable que el porcentaje de personas que "vendieron criptomonedas para comprar una casa" ha ido en aumento desde 2019, alcanzando casi el 12% a finales de 2021. Y tras cuatro años, con la popularización de las criptomonedas, este porcentaje podría haber aumentado aún más.
En cuanto a cuánto dinero se puede ahorrar, el fundador de una plataforma de criptomonedas, CJK, compartió una pequeña historia durante una reunión en línea el 25 de junio con el productor de cine nominado a los premios Emmy, Terence Michael. En 2017, vendió 100 BTC para comprar una casa, ahora esa casa solo vale 500,000 dólares, pero los BTC vendidos ya valen más de diez millones de dólares. Por lo tanto, a raíz de esta experiencia, fundó una nueva plataforma de financiamiento criptográfico, cuyo objetivo es permitir que más personas puedan conservar Bitcoin y comprar casas a través de préstamos con garantía.
Así que también se derivó esta suposición, compraste Bitcoin por un valor de 50,000 dólares en 2017.