Penurunan sektor kesehatan mengungkapkan permata seperti Eli Lilly, Novo Nordisk, Pfizer—dan sekarang UNH. Turun sekitar ~50% sejak awal tahun, tetapi laporan pendapatan 29 Juli dapat memicu pemulihan. Sebagai perusahaan yang terbukti unggul, UNH terlihat sangat undervalued. Berikut adalah argumen bullish saya dalam poin-poin 👇
Mengapa Penjualan Besar-Besaran? Kekacauan 2024 yang Berlebihan - Mendominasi 2009-2023: Pengembalian positif tahunan, pertumbuhan EPS yang stabil, 134% keuntungan 10 tahun. - Poin kunci: Serangan siber Februari ( penurunan EPS satu kali ), penyelidikan antimonopoli/kecurangan DOJ, meningkatnya biaya Medicare/Optum. - April: Kinerja Q1 tidak mencapai harapan + panduan yang diturunkan. - Kepemimpinan: kematian CEO dan drama. - Hasil: Turun 7% dalam 5 tahun, didorong oleh aliran keluar sektor ( terbesar sejak 2020). Pasar bereaksi berlebihan!
Sinyal Bullish: Momentum Membangun - Pembelian orang dalam: $32M pada 2024 (15-tahun tertinggi, termasuk CEO/CFO baru). - Kongres: Pembelian bersih di Q2 ( yang pertama dalam 5 tahun dibandingkan dengan penjualan historis ). - Pembaruan DOJ: Beralih ke unit PBM, menghapus fokus monopoli—mengindikasikan tidak ada masalah besar! - Sektor keunggulan: Kesehatan undervalued (1 dari 3 sektor S&P di bawah rata-rata ); investor besar masuk meskipun -10% YTD dibandingkan S&P +13%. - Keuntungan dividen: Rekor ~3% hasil ( vs. 1.5% rata-rata ) + 16% pertumbuhan historis + 100% konversi FCF. Pemenang hasil + pertumbuhan!
Penilaian: Potensi Kenaikan yang Besar - PE Saat Ini: ~11.9 ( vs. rata-rata 10 tahun 23)—kesepakatan! - Proyeksi: CAGR EPS 16,7% hingga 2029. - Skenario konservatif: $780/saham pada tahun 2030 (173% pengembalian, 18% CAGR tanpa dividen). - Optimis: $1,084/lembar (280% pengembalian). - Model: DCF $484 (70% upside); DDM $607 (112%); Blended $545 (75-90% dari ~$300). - DOJ khawatir menciptakan salah harga.
Katalis 29 Juli - "Pendapatan terpenting yang pernah ada." - Perhatikan: pembaruan DOJ/hukum, panduan tahun penuh, metrik MLR/PBM. - Bar rendah: 20 revisi EPS bearish (0 bullish)—persiapan untuk kejutan naik 🚀.
Risiko & Teknik - Risiko: Eskalasi regulasi, biaya Medicare, penjualan sektor. - Mitigasi: pengurangan risiko DOJ, buffer FCF yang kuat, kepercayaan dari orang dalam. - Wawasan teknologi: Di tingkat resistance; sinyal EVaR risiko rendah; RSI oversold. - Target: $484 hingga $1,084 (lihat lampiran)
Rencana Saya - Mengalokasikan 1-1,5% portofolio hari ini. - Strategi: DCA saat penurunan—raksasa ini terlalu tertekan untuk lebih banyak penurunan. - Outlook: Bullish jangka panjang.
Ini bukan nasihat keuangan. 🚫 Saya hanya berbagi pandangan pribadi. 🤜🏽🤛🏽
Apa pendapatmu?
Quick Viz: Saat ini ~$278 | DCF $484 | Blended $545 | Kons. $780 | Opt. $1,084
Halaman ini mungkin berisi konten pihak ketiga, yang disediakan untuk tujuan informasi saja (bukan pernyataan/jaminan) dan tidak boleh dianggap sebagai dukungan terhadap pandangannya oleh Gate, atau sebagai nasihat keuangan atau profesional. Lihat Penafian untuk detailnya.
Teori Investasi UnitedHealth $UNH Saya 🏥🩺 🚨
Penurunan sektor kesehatan mengungkapkan permata seperti Eli Lilly, Novo Nordisk, Pfizer—dan sekarang UNH. Turun sekitar ~50% sejak awal tahun, tetapi laporan pendapatan 29 Juli dapat memicu pemulihan. Sebagai perusahaan yang terbukti unggul, UNH terlihat sangat undervalued. Berikut adalah argumen bullish saya dalam poin-poin 👇
Mengapa Penjualan Besar-Besaran? Kekacauan 2024 yang Berlebihan
- Mendominasi 2009-2023: Pengembalian positif tahunan, pertumbuhan EPS yang stabil, 134% keuntungan 10 tahun.
- Poin kunci: Serangan siber Februari ( penurunan EPS satu kali ), penyelidikan antimonopoli/kecurangan DOJ, meningkatnya biaya Medicare/Optum.
- April: Kinerja Q1 tidak mencapai harapan + panduan yang diturunkan.
- Kepemimpinan: kematian CEO dan drama.
- Hasil: Turun 7% dalam 5 tahun, didorong oleh aliran keluar sektor ( terbesar sejak 2020). Pasar bereaksi berlebihan!
Sinyal Bullish: Momentum Membangun
- Pembelian orang dalam: $32M pada 2024 (15-tahun tertinggi, termasuk CEO/CFO baru).
- Kongres: Pembelian bersih di Q2 ( yang pertama dalam 5 tahun dibandingkan dengan penjualan historis ).
- Pembaruan DOJ: Beralih ke unit PBM, menghapus fokus monopoli—mengindikasikan tidak ada masalah besar!
- Sektor keunggulan: Kesehatan undervalued (1 dari 3 sektor S&P di bawah rata-rata ); investor besar masuk meskipun -10% YTD dibandingkan S&P +13%.
- Keuntungan dividen: Rekor ~3% hasil ( vs. 1.5% rata-rata ) + 16% pertumbuhan historis + 100% konversi FCF. Pemenang hasil + pertumbuhan!
Penilaian: Potensi Kenaikan yang Besar
- PE Saat Ini: ~11.9 ( vs. rata-rata 10 tahun 23)—kesepakatan!
- Proyeksi: CAGR EPS 16,7% hingga 2029.
- Skenario konservatif: $780/saham pada tahun 2030 (173% pengembalian, 18% CAGR tanpa dividen).
- Optimis: $1,084/lembar (280% pengembalian).
- Model: DCF $484 (70% upside); DDM $607 (112%); Blended $545 (75-90% dari ~$300).
- DOJ khawatir menciptakan salah harga.
Katalis 29 Juli
- "Pendapatan terpenting yang pernah ada."
- Perhatikan: pembaruan DOJ/hukum, panduan tahun penuh, metrik MLR/PBM.
- Bar rendah: 20 revisi EPS bearish (0 bullish)—persiapan untuk kejutan naik 🚀.
Risiko & Teknik
- Risiko: Eskalasi regulasi, biaya Medicare, penjualan sektor.
- Mitigasi: pengurangan risiko DOJ, buffer FCF yang kuat, kepercayaan dari orang dalam.
- Wawasan teknologi: Di tingkat resistance; sinyal EVaR risiko rendah; RSI oversold.
- Target: $484 hingga $1,084 (lihat lampiran)
Rencana Saya
- Mengalokasikan 1-1,5% portofolio hari ini.
- Strategi: DCA saat penurunan—raksasa ini terlalu tertekan untuk lebih banyak penurunan.
- Outlook: Bullish jangka panjang.
Ini bukan nasihat keuangan. 🚫 Saya hanya berbagi pandangan pribadi. 🤜🏽🤛🏽
Apa pendapatmu?
Quick Viz: Saat ini ~$278 | DCF $484 | Blended $545 | Kons. $780 | Opt. $1,084