Şu Anda 2.000 $ ile Alınacak En Akıllı Yüksek Getirili Ara İstasyon Hisseleri

Ana Noktalar

• Enerji Transferi, yüksek getiri ve sağlam potansiyel büyüme kombinasyonu sunar.
• Enterprise Products Partners, rahat bir uyku çekebileceğiniz sağlam bir hisse senedidir.
• Genesis Energy'nin güçlü bir dönüşüm hikayesi olma potansiyeli var.
• Enerji Transfer'den daha çok beğendiğimiz 10 hisse senedi ›

Eğer bu piyasada 2.000 $ yatırmayı düşünüyorsanız, ara enerji hisseleri iyi bir seçenek olabilir. Genellikle istikrarlı, ücret bazlı nakit akışları sunarlar, yüksek getirileri vardır ve iyi büyüme fırsatları görmektedirler. Sektör, şirketlerin daha iyi mali durumda olmalarına rağmen, on yıl öncesine göre tarihi değerlemelerin oldukça altında işlem görmektedir.

Hemen satın alabileceğimiz üç akıllı ara yatırım seçeneğine bakalım.

Enerji Transferi

Bana göre, Energy Transfer (NYSE: ET) günümüzdeki piyasada en ikna edici risk/ödül hisselerinden biridir, bu yüzden benim en büyük kişisel yatırımlarımdan biridir. Yüksek bir getiri, gelişen finansal profil ve sağlam büyüme fırsatlarını bir araya getirir. Buna rağmen, aynı zamanda sektördeki en düşük değerlemelerden birinde işlem görmektedir.

Şirket, son birkaç yılı bilançosunu iyileştirerek ve finansal durumunu düzeltmekle geçirdi ve şimdi büyüme moduna yeniden girmeye hazır. Borcunu kontrol altına almak için 2020'de dağıtımını azalttı ve o zamandan beri, serbest nakit akışını büyümeyi finanse etmek ve kaldıraç oranını düşürmek için kullandı. Kaldıraç oranı artık hedef aralığının düşük ucunda ve yönetim, bilançosunun şimdiye kadarki en güçlü hali olduğunu açıkladı. Bu, büyüme moduna girdiğinde esneklik sağlıyor; bu, son büyük yatırım döngüsünde sahip olmadığı bir şeydi.

Aynı zamanda, EBITDA'sının %90'ı (faiz, vergi, amortisman ve itfa öncesi kazançlar) ücret bazlıdır ve birçok sözleşme, al ya da öde şeklinde yapılandırılmıştır. Bu, emtia fiyatlarından büyük ölçüde izole olan tekrarlayan bir gelir akışı sağlar. Geçen çeyrekte, dağıtılabilir nakit akışı (işletme nakit akışı eksi bakım sermaye harcamaları) dağıtımını 2 katından fazla karşıladı, bu da sürekli artışlar için bolca alan bırakıyor. Yönetim, dağıtımı 14 çeyrek üst üste artırdı, bunu kesim öncesi seviyelerin üzerine çıkardı ve gelecekte %3 ila %5 yıllık büyüme hedefliyor.

Enerji Transferi ayrıca büyüme moduna geri döndü ve bu yıl için planlanan 5 milyar dolarlık büyüme proje harcaması, geçen yılki 3 milyar dolara kıyasla artış gösteriyor. Bu, yapay zeka (AI) veri merkezlerine doğal gaz sağlamak ve sıvılaştırılmış doğal gaz (LNG) ihracatına yönelik projeleri içeriyor; bu iki uzun vadeli trend henüz yeni başlıyor.

Hikaye Devam EdiyorTüm bunlara rağmen, hisse senedi sadece 8'lik bir ileri işletme değeri-FAİZ çarpanı ile işlem görüyor, bu da orta akış hisse senetlerini değerlemenin en yaygın yöntemidir. Bu tür finansal güce, %7.5 getiriye ve güçlü yükseliş potansiyeline sahip bir hisse senedi için bu çok ucuz. Bu nedenle, bu hisse senedi uzun vadeli portföylerde yer almalıdır.

Enterprise Products Partners

Enterprise Products Partners (NYSE: EPD), portföy oluşturmaya uygun bir tür şirkettir. Aslında, en uzun süre sahip olduğum hisse senetlerinden biridir. Dağıtım büyümesi konusunda uzun bir geçmişe sahiptir, cazip pazarlar içinde faaliyet göstermekte ve muhafazakâr bir bilanço yönetmektedir. Bir yılda iki katına çıkacak bir hisse senedi değil, ancak uzun bir süre boyunca size sürekli ve artan bir gelir akışı sağlayabilir.

Şirket, 26 yıl boyunca dağıtımını artırdı ve şu anda yaklaşık %6,9'luk bir getiriye sahip. Geçtiğimiz çeyrekte ödemesini neredeyse %4 artırdı ve ilerleyen dönemlerde benzer bir yüzdelik artış sağlamasını bekliyorum. Bu, zamanla büyük ölçüde birikime katkıda bulunan bir bileşen etkisi.

Kurumsal iş modeli aynı zamanda tutarlılık için inşa edilmiştir. Tarihsel olarak, nakit akışının yaklaşık %85'i ücretli sözleşmelerden gelmektedir ve bunların çoğu, ödeme yapma veya ödeme yapmama şartları ve yıllık enflasyon artışları ile yapılandırılmıştır. Bu durum, dalgalı enerji piyasalarında bile istikrarlı nakit akışları sağlamaya yardımcı olur.

Enterprise'in en güçlü alanlarından biri doğal gaz sıvıları (NGL'ler) olup, ülkenin en büyük entegre oyuncularından biridir. Toplama, işleme ve ihracat dahil olmak üzere tüm değer zinciri boyunca faaliyet göstermektedir ve NGL'lere olan talep dünya genelinde artmaya devam etmektedir.

Şirket her zaman temkinli bir bilanço yönetimi yürütmüştür. Kaldıraç oranı 3 katın biraz üzerinde ve dağıtım, 1.7 katlık bir karşılama oranıyla iyi bir şekilde karşılanmaktadır. Büyümeyi büyük ölçüde kendi kaynaklarıyla finanse ettiğinden, her proje için sermaye piyasalarına başvurmaya gerek yoktur.

Uzun vadeli yatırımcılar için Enterprise, "gece rahat uyuyabileceğiniz" bir hisse senedidir.

Görsel kaynağı: Getty Images. ## Genesis Energy

Genesis Energy (NYSE: GEL), Energy Transfer ve Enterprise'ın sahip olduğu büyük entegre ara dönem sistemlerine ya da onların geçmiş başarılarına sahip değil. Ancak, çok fazla değer açığa çıkarabilecek bir stratejik değişim sürecinde. Biraz daha risk almaya istekli yatırımcılar için güçlü bir potansiyel artış sunuyor. Tüm zamanların en iyi ara dönem yatırımlarından biri, Energy Transfer( tarafından satın alınan Crestwood)'dı ve Genesis benzer bir havaya sahip.

Şirketin büyük hamlesi, soda külü işini satmasıyla gerçekleşti ve 1.4 milyar dolar gelir elde etti. Genesis hemen bunu bilançosunu düzeltmek için kullandı, yüksek maliyetli borçları ve tercihli hisseleri geri aldı. UBS bu hamlenin şirketin yıllık 84 milyon dolar faiz gideri ve tercihli temettü tasarrufu sağlayacağını tahmin ediyor ve bu, nakit akışında anlamlı bir artışa yol açacak.

Şirketin odak noktası artık açık deniz boru hattı varlıklarına kayacak. Meksika Körfezi'nde açık deniz boru hattı sistemine bağlantıları olan iki büyük derin su projesi yakında devreye girmeye hazırlanıyor. Birlikte, yıllık işletme karına 150 milyon dolara kadar katkı sağlayabilirler.

Aynı zamanda, deniz taşımacılığı işi bu yıl rekor kazançlar elde etme yolunda ilerliyor, bu arada açık deniz hacimleri önceki mekanik sorunlardan toparlanıyor. Tüm bunlar, Genesis'i gelecekte çok daha güçlü bir nakit akışı için konumlandırıyor.

Şu anda hisse senedinin getirisi yaklaşık %3,9 seviyesinde, ancak bu yeni projeler hız kazandıkça, Genesis'in zamanla dağıtımı önemli ölçüde artırmak için alanı olmalı.

Bu, satın alabileceğiniz en güvenli ara ürün hissesi değil, ancak bu yılki güçlü yükselişine rağmen en büyük potansiyele sahip olabilir.

Uzmanlar, Energy Transfer'ın şu anda alım için uygun olduğunu düşünüyor mu?

Motley Fool'un uzman analist ekibi, yılların yatırım tecrübesinden ve binlerce hisse senedinin derin analizinden yararlanarak, en iyi fırsatları ortaya çıkarmak için özel Moneyball AI yatırım veritabanımızı kullanıyor. Şimdi satın alınacak en iyi 10 hisse senedini açıkladılar - Energy Transfer listeye girdi mi?

Stock Advisor analist ekibimiz bir hisse senedi önerisi yaptığında, dinlemek kârlı olabilir. Sonuçta, Stock Advisor'ın toplam ortalama getirisi %1,048 iken S&P için bu yalnızca %180 — bu, piyasayı %867.59 oranında geride bırakmak demek!*

Diyelim ki 17 Aralık 2004'te Netflix bu listeye girdiğinde bir Hisse Danışmanı üyesiydiniz... önerdiğimiz anda 1.000 $ yatırım yapsaydınız, 652.133 $'ınız olurdu!* Ya da 15 Nisan 2005'te Nvidia bu listeye girdiğinde... önerdiğimiz anda 1.000 $ yatırım yapsaydınız, 1.056.790 $'ınız olurdu!*

Kesime giren 10 hisse senedi, önümüzdeki yıllarda devasa getiriler sağlayabilir. Stock Advisor'a katıldığınızda erişebileceğiniz en son top 10 listesini kaçırmayın.

10 hisse senedini görün »

*Hisse Danışmanı getirileri 15 Temmuz 2025 itibarıyla

Geoffrey Seiler'in Energy Transfer, Enterprise Products Partners ve Genesis Energy'de pozisyonları bulunmaktadır. The Motley Fool, Enterprise Products Partners'ı önermektedir. The Motley Fool'un bir ifşa politikası vardır.

$2,000 ile Şu Anda Alınacak En Akıllı Yüksek Getirili Araç Hisseleri, The Motley Fool tarafından yayınlandı.

Yorumları Görüntüle