Програма низькоризикових доходів стейблкоїнів в період ринкових коливань

У квітні 2025 року світові фінансові ринки зазнали різких коливань. Зміни у митній політиці та позиція Федеральної резервної системи викликали занепокоєння інвесторів. В таких невизначених умовах багато інвесторів шукають відносно безпечні інвестиційні варіанти. У цій статті буде представлено чотири види продуктів з низьким ризиком доходу, основаних на стейблкоїнах, щоб надати інвесторам рекомендації.

Spark Saving USDC ( Ethereum )

Платформа Spark пропонує продукт заощаджень на базі USDC. Користувачі можуть отримувати прибуток, вносячи USDC. Цей прибуток в основному походить від комісій за криптовалютні заставні кредити, інвестицій у державні облігації США, а також доходів від надання ліквідності іншим платформам.

Оцінка ризиків: низький ризик. USDC як одна з основних стейблкоїн має високу стабільність. Платформа Spark пройшла кілька аудитів, що знижує ризик смарт-контрактів. Проте ринкові коливання можуть певною мірою вплинути на ліквідність.

Berachain BYUSD| МЕДОВИЙ (Berachain)

Ліквідний пул BYUSD/HONEY на платформі Berachain є ще одним варіантом з низьким ризиком. Користувачі отримують LP монети, надаючи ліквідність, і можуть додатково ставити ці монети, щоб заробити нагороди BGT.

Джерела доходу включають винагороду BGT (річна дохідність приблизно 3.41%) та розподіл комісій за торгівлю в пулі (річна дохідність приблизно 0.01%). BGT є токеном управління Berachain, який дозволяє брати участь у прийнятті рішень платформи та ділитися доходами від основних застосунків.

Оцінка ризику: низький до середнього ризику. BYUSD та HONEY є стейблкоїнами, ризик коливання цін є невеликим. Технологічна архітектура Berachain пройшла професійний аудит, але винагорода BGT може коливатися через зміни в політиці.

Uniswap V4 USDC-USDT0 надання ліквідності (Uniswap V4)

Через платформу Merkl інвестори можуть надавати ліквідність для пулу USDC/USDT Uniswap V4. Uniswap V4 запроваджує новий механізм "гачка", що підвищує капітальну ефективність та потенціал доходу.

Доходи в основному походять від стимулювання токенів UNI.

Оцінка ризику: низький до середнього ризику. USDC та USDT є основними стейблкоїнами, ціна яких відносно стабільна. Але слід звернути увагу на ризики смарт-контрактів, а також на можливе зниження прибутковості після закінчення стимулів.

Ринок ешелонів USDC (Aptos)

Echelon Market є децентралізованим ринком криптовалют на базі блокчейну Aptos. Користувачі можуть вносити USDC для участі в постачанні та отримувати прибуток, що накопичується в реальному часі.

Джерела доходу включають відсотки від постачання USDC (приблизно 5,35%) та винагороди thAPT від Thala (приблизно 3,66%). thAPT є депозитним сертифікатом протоколу Thala, пов'язаним з монетою APT.

Оцінка ризиків: низькі до середніх ризиків. USDC має високу стабільність, але інвестори повинні звертати увагу на ризики смарт-контрактів екосистеми Aptos та вплив витрат на викуп thAPT на прибуток.

Підсумок

У періоди ринкових коливань ці продукти з низьким ризиком на основі стейблкоїнів можуть стати непоганим вибором для інвесторів. Вони пропонують відносно стабільний дохід, при цьому ризик є відносно низьким. Проте інвестори все ж повинні обережно оцінювати свою здатність до ризику та уважно стежити за змінами на ринку.

Нижче наведена таблиця, що впорядкована за загальним обсягом заморожених коштів (TVL) від високого до низького, містить відповідні дані про ці продукти, призначена виключно для довідки:

| Продукт | Ланцюг | Доходність | TVL | |------|------|--------|-----| | Spark Saving USDC | ефір | 4.84% | 15.62 мільярдів доларів | | Berachain BYUSD|HONEY | Berachain | 3.42% | 2.48 мільярдів доларів | | Uniswap V4 USDC-USDT0 | Ефір | 2.77% | 2370 мільйонів доларів | | Echelon Market USDC | Aptos | 9.01% | 1080 тисяч доларів США |

Зверніть увагу, що вищезазначене не є інвестиційною порадою, інвестори повинні самостійно проводити детальне дослідження та оцінку ризиків.