Після上市 Circle акції різко зросли, аналіз ситуації з активами основних акціонерів
З моменту успішного виходу на біржу постачальника стійких монет Circle, його акції безперервно зростають, привертаючи увагу інвесторів з усього світу, навіть ставши четвертою за обсягом купівлі іноземною акцією в Південній Кореї цього року. На фоні різкого зростання акцій, інвестори Circle та важливі акціонери отримали значні прибутки, а їхні активи стали фокусом ринку.
Ця стаття аналізує ситуацію з продажем акцій та обсягами активів 11 основних акціонерів Circle до та після її виходу на біржу. За часткою володіння, наразі IDG Capital, завдяки кільком етапам ранніх інвестицій, стала одним із найбільших відомих акціонерів Circle, які не є засновниками. Ранні інвестори, такі як Accel, General Catalyst, Breyer Capital та Oak, зафіксували прибуток, зменшивши свої активи перед виходом на біржу, але через своєчасний вихід втратили значну частину прибутку, максимальні втрати можуть сягати кількох сотень мільйонів доларів, тоді як більшість з них все ще зберігає досить значні активи, щоб продовжувати отримувати вигоду від зростання цін на акції. Тим часом, такі інвестори, як ARK Invest, які приєдналися пізніше, вирішили сміливо інвестувати на початковому етапі виходу Circle на біржу, після чого поступово продали свої акції на високих рівнях, отримавши значні прибутки.
IDG Capital: Виведення більше 6800 мільйонів доларів США перед IPO, все ще є одним з найбільших зовнішніх акціонерів.
IDG Capital є одним з перших венчурних інвестиційних фондів, які здійснили ранні інвестиції, інвестуючи в кілька відомих технологічних компаній. Як один з важливих ранніх інвесторів Circle, IDG взяв участь у ранніх раундах фінансування A, B та C, володіючи значною часткою компанії.
prospectus показує, що IDG володіє акціями, які належать його афілійованим особам, загалом 23,275,040 акцій, частка володіння складає 12,8%.
Зокрема, пов'язані з IDG суб'єкти 6 червня зменшили свою частку приблизно на 2,328 мільйона акцій за ціною 29,3 долара, реалізувавши приблизно 68,29 мільйона доларів. Якщо врахувати поточну ринкову ціну 213,6 долара, то було упущено майже 430 мільйонів доларів потенційного прибутку. Після зменшення частки пов'язані з IDG капітали все ще володіють приблизно 20,947 мільйона акцій Circle, що становить 10,4% від загальної кількості. За оцінками за поточною ціною акцій, залишкова вартість активів перевищує 4,473 мільярда доларів, що робить їх одним з найбільших зовнішніх інституційних інвесторів компанії.
Варто зазначити, що одна холдингова компанія також у 2016 році спільно з IDG Capital заснувала індустріальний фонд, після чого в рамках свого першого інвестиційного проекту на 10 мільярдів юанів інвестувала в Circle, і ці інвестиційні права можуть бути включені до інвестицій вище згаданої афілійованої організації IDG.
General Catalyst: Активи складають 10%, CRCL складає майже 4,3 мільярда доларів США
General Catalyst є інвестором раундів A та C компанії Circle. Згідно з документами, розкритими Комісією з цінних паперів і бірж США, General Catalyst є важливим акціонером Circle, частка якого колись перевищувала 10%. Як постійний інвестор Circle з раунду A по E, General Catalyst 6 червня продав приблизно 3.55 мільйона акцій за ціною 29.3 долара, отримавши близько 104 мільйонів доларів. Виходячи з ціни акцій у 213.6 долара, було втрачено приблизно 650 мільйонів доларів прибутку на паперах. Після зменшення частки ця організація все ще володіє близько 20.12 мільйона акцій CRCL, вартість яких перевищує 4.29 мільярда доларів.
ARK Invest: вже зменшила позиції та реалізувала понад 3,5 мільярдів доларів, CRCL залишається однією з основних активів
Станом на 27 червня, ARK Invest володіє активами на суму близько 580 мільйонів доларів США у CRCL, загальна кількість акцій складає приблизно 2,818 мільйонів акцій. Зокрема, ARK Innovation ETF володіє активами на суму 368 мільйонів доларів США у CRCL, ARK Next Generation Internet ETF має 133 мільйони доларів США, а ARK Fintech Innovation ETF володіє 78,85 мільйона доларів США.
У день виходу Circle на ринок ARK Invest вперше придбала приблизно 4,486,000 акцій CRCL, вартість активів на той момент становила приблизно 373 мільйони доларів. Але з 16 червня ця установа почала суттєво зменшувати свої активи в акціях CRCL, загалом зменшивши близько 1,667,000 акцій, отримавши в готівці приблизно 352 мільйони доларів. Незважаючи на значне зменшення активів, Circle все ще залишається одним з важливих активів трьох основних ETF під управлінням ARK Invest.
Генеральний директор Джеремі Аллер: Масштабне конвертування акцій перед IPO, зняття більше 46 мільйонів доларів США
Джеремі Аллер є головою та генеральним директором Circle. Перед виходом компанії на біржу він здійснив масові операції з конвертації та торгівлі акціями, а після виходу на біржу його частка акцій склала 23,7%. Згідно з розкриттям, 6 червня Аллер конвертував усі свої 18,59 мільйона акцій класу A в акції класу B за автоматичним співвідношенням 1:1. Цей тип акцій надає рівні економічні права з акціями класу A, але має більший контроль у питаннях голосування. Крім того, Аллер через особисто створений траст конвертував понад 330 тисяч акцій класу A в акції класу B і продовжує їх опосередковано утримувати. Аллер також 6 червня продав понад 15,8 тисячі акцій класу B після їх автоматичної конвертації за середньою ціною 29,3 долара за акцію, що в сумі становить приблизно 46,4 мільйона доларів. Крім того, Аллер конвертував понад 18 мільйонів опціонів на акції класу A в опціони класу B, термін дії яких покриває до 2033 року.
Незважаючи на те, що Джеремі Аллер продав частину акцій і провів коригування структури акцій, його контроль над Circle не зазнав суттєвих змін завдяки високим голосувальним правам класу B акцій, великому пулу опціонів та структурі володіння через сімейний траст.
Accel: Вартість активів перевищує 2,3 мільярда доларів США, частка акцій становить 5,3%
Accel є одним з важливих акціонерів у кількох раундах фінансування Circle, а його партнер Jim Breyer також є інвестиційним партнером IDG у США. Згідно з публічною інформацією, Accel спочатку володів 12,816,000 акціями CRCL, що становить 6.9% від загальної кількості. У процесі виходу Circle на біржу, Accel зменшив свою частку до 10,925,000 акцій, що становить 5.3%, а за останньою ціною закриття це оцінюється більш ніж у 230 мільйонів доларів.
Breyer Capital: зменшено 335 тисяч акцій, залишкова вартість активів все ще перевищує 2,8 мільярда доларів США
Breyer Capital взяв участь у фінансуванні від раунду A до раунду D компанії Circle. Незважаючи на те, що під час IPO Circle, Breyer Capital вирішив зменшити свою частку на понад 335 тисяч акцій, хоча конкретну ціну зменшення не було розкрито, але за поточною ринковою ціною 213,6 доларів США, ринкова вартість цієї частини акцій вже досягла 71,6 мільйона доларів США. На даний момент, Breyer Capital все ще володіє 1,336 мільйона акцій, частка яких становить 6,5%, а вартість їх активів перевищує 285 мільйонів доларів США.
Oak Investment Partners: Після зменшення частки все ще володіє 5.9%, активи досягають 2.5 мільярдів доларів
Oak Investment Partners ще в 2014 році почала підтримувати Circle, взявши участь у її раундах фінансування B та C. Згідно з відкритими даними, до виходу Circle на біржу Oak зменшила свою частку приблизно на 209 тисяч акцій CRCL, вартість якої на поточному ринку становить близько 44 мільйонів доларів США. Наразі Oak володіє більше ніж 1,188 мільйона акцій, частка у 5,9%, вартість активів приблизно 250 мільйонів доларів США.
Варто зазначити, що тоді відповідальний за торгівлю Oak, через рік зіткнувся з обвинуваченнями в інших справах, пов'язаних з інсайдерською торгівлею та крадіжкою корпоративних коштів, що безпосередньо призвело до рішення Oak більше не залучати нові фонди.
FMR：Зберігайте акції без змін, вартість активів перевищує 2.8 мільярда доларів
FMR є материнською компанією певної інвестиційної компанії, яка взяла участь у 50 мільйонів доларів США раунді фінансування C для Circle. Під час виходу Circle на біржу вона не проводила жодних дій з продажу своїх акцій, кількість її акцій залишилася на рівні 1,341,000, а частка голосування становить 4,6%. Поточна вартість активів перевищує 280 мільйонів доларів США.
CFO Джеремі Фокс-Гін: реалізував понад 5,8 мільйона доларів, опціони Активи понад 1,2 мільйона.
Джеремі Фокс-Гін є фінансовим директором (CFO) Circle. 5 червня він зменшив свою пряму частку приблизно на 44,6 тисячі акцій звичайних акцій через неопераційний переказ, після чого за ціною 10,11 доларів США придбав 160 тисяч звичайних акцій та відповідні опціони на акції; 6 червня він продав ще 200 тисяч акцій за ціною приблизно 29,3 доларів США, загальна сума готівки від продажу склала приблизно 5,854 мільйона доларів США. Якщо виходити з поточної ринкової ціни 213,6 доларів США, потенційний обліковий прибуток від продажу цих акцій перевищує 37 мільйонів доларів США.
Наразі Джеремі Фокс-Гін має в прямій власності близько 320 тисяч акцій звичайних акцій CRCL, а також має близько 1,27 мільйона опціонів на акції зі Strike Price 10,11 доларів, строком на 6 років.
Дата Rajeev V.: прибуток близько 1,46 мільйона доларів, непрямі активи вартістю майже 200 мільйонів доларів
Date Rajeev V. є управлінським партнером однієї інвестиційної та консультаційної компанії. Згідно з документами, опублікованими SEC США, 6 червня 2025 року він збільшив свої непрямі активи на приблизно 600 тисяч акцій звичайних акцій CRCL через немайновий переказ, в той час як він сам продав 50 тисяч звичайних акцій за ціною близько 29,3 доларів, отримавши близько 1,465 мільйона доларів. Якщо виходити з поточної ринкової ціни 213,6 доларів, потенційний бухгалтерський прибуток від цієї частини проданих акцій перевищує 9,5 мільйона доларів.
Наразі Rajeev V через пов'язані підприємства та інші трастові установи опосередковано володіє приблизно 900 тисячами акцій CRCL звичайних акцій, за оцінками, виходячи з поточної ціни акцій CRCL, їх вартість складає приблизно 192 мільйони доларів.
CPO Nikhil Chandhok: Виведення понад 22 мільйонів доларів, активи все ще перевищують 600 тисяч акцій
Ніхіл Чандхок є головним продуктом Circle (CPO). Згідно з документами, розкритими SEC США, він знизив свою частку на приблизно 758 тисяч акцій звичайних акцій CRCL в період з 5 по 6 червня, ціна зниження коливалася від 29,3 до 31 долара, а сума готівки склала приблизно 22,7 мільйона доларів. Якщо врахувати поточну ринкову ціну в 213,6 долара, потенційний обліковий прибуток від цієї частки перевищує 160 мільйонів доларів.
Наразі Ніхіл Чандхок все ще володіє приблизно 606 тисячами акцій звичайних акцій CRCL, що за поточною ціною акцій оцінюється приблизно в 130 мільйонів доларів.
Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.
6 лайків
Нагородити
6
4
Поділіться
Прокоментувати
0/400
StopLossMaster
· 7год тому
Рано купував просадку, але не наважуюсь все вкласти.
Переглянути оригіналвідповісти на0
NftDataDetective
· 19год тому
памп н дамп вібрації, не буду брехати... продаж 350м говорить об'ємами
Переглянути оригіналвідповісти на0
¯\_(ツ)_/¯
· 19год тому
Ранкові невдахи знову дозріли.
Переглянути оригіналвідповісти на0
DeFiDoctor
· 19год тому
Ліквідність вогнища показує, що великі інвестори зазнають венозних кровотеч, потрібно бути обережними.
Аналіз активів основних акціонерів Circle: IDG залишається найбільшим зовнішнім акціонером, ARK зменшив активи на 350 мільйонів доларів.
Після上市 Circle акції різко зросли, аналіз ситуації з активами основних акціонерів
З моменту успішного виходу на біржу постачальника стійких монет Circle, його акції безперервно зростають, привертаючи увагу інвесторів з усього світу, навіть ставши четвертою за обсягом купівлі іноземною акцією в Південній Кореї цього року. На фоні різкого зростання акцій, інвестори Circle та важливі акціонери отримали значні прибутки, а їхні активи стали фокусом ринку.
Ця стаття аналізує ситуацію з продажем акцій та обсягами активів 11 основних акціонерів Circle до та після її виходу на біржу. За часткою володіння, наразі IDG Capital, завдяки кільком етапам ранніх інвестицій, стала одним із найбільших відомих акціонерів Circle, які не є засновниками. Ранні інвестори, такі як Accel, General Catalyst, Breyer Capital та Oak, зафіксували прибуток, зменшивши свої активи перед виходом на біржу, але через своєчасний вихід втратили значну частину прибутку, максимальні втрати можуть сягати кількох сотень мільйонів доларів, тоді як більшість з них все ще зберігає досить значні активи, щоб продовжувати отримувати вигоду від зростання цін на акції. Тим часом, такі інвестори, як ARK Invest, які приєдналися пізніше, вирішили сміливо інвестувати на початковому етапі виходу Circle на біржу, після чого поступово продали свої акції на високих рівнях, отримавши значні прибутки.
IDG Capital: Виведення більше 6800 мільйонів доларів США перед IPO, все ще є одним з найбільших зовнішніх акціонерів.
IDG Capital є одним з перших венчурних інвестиційних фондів, які здійснили ранні інвестиції, інвестуючи в кілька відомих технологічних компаній. Як один з важливих ранніх інвесторів Circle, IDG взяв участь у ранніх раундах фінансування A, B та C, володіючи значною часткою компанії.
prospectus показує, що IDG володіє акціями, які належать його афілійованим особам, загалом 23,275,040 акцій, частка володіння складає 12,8%.
Зокрема, пов'язані з IDG суб'єкти 6 червня зменшили свою частку приблизно на 2,328 мільйона акцій за ціною 29,3 долара, реалізувавши приблизно 68,29 мільйона доларів. Якщо врахувати поточну ринкову ціну 213,6 долара, то було упущено майже 430 мільйонів доларів потенційного прибутку. Після зменшення частки пов'язані з IDG капітали все ще володіють приблизно 20,947 мільйона акцій Circle, що становить 10,4% від загальної кількості. За оцінками за поточною ціною акцій, залишкова вартість активів перевищує 4,473 мільярда доларів, що робить їх одним з найбільших зовнішніх інституційних інвесторів компанії.
Варто зазначити, що одна холдингова компанія також у 2016 році спільно з IDG Capital заснувала індустріальний фонд, після чого в рамках свого першого інвестиційного проекту на 10 мільярдів юанів інвестувала в Circle, і ці інвестиційні права можуть бути включені до інвестицій вище згаданої афілійованої організації IDG.
General Catalyst: Активи складають 10%, CRCL складає майже 4,3 мільярда доларів США
General Catalyst є інвестором раундів A та C компанії Circle. Згідно з документами, розкритими Комісією з цінних паперів і бірж США, General Catalyst є важливим акціонером Circle, частка якого колись перевищувала 10%. Як постійний інвестор Circle з раунду A по E, General Catalyst 6 червня продав приблизно 3.55 мільйона акцій за ціною 29.3 долара, отримавши близько 104 мільйонів доларів. Виходячи з ціни акцій у 213.6 долара, було втрачено приблизно 650 мільйонів доларів прибутку на паперах. Після зменшення частки ця організація все ще володіє близько 20.12 мільйона акцій CRCL, вартість яких перевищує 4.29 мільярда доларів.
ARK Invest: вже зменшила позиції та реалізувала понад 3,5 мільярдів доларів, CRCL залишається однією з основних активів
Станом на 27 червня, ARK Invest володіє активами на суму близько 580 мільйонів доларів США у CRCL, загальна кількість акцій складає приблизно 2,818 мільйонів акцій. Зокрема, ARK Innovation ETF володіє активами на суму 368 мільйонів доларів США у CRCL, ARK Next Generation Internet ETF має 133 мільйони доларів США, а ARK Fintech Innovation ETF володіє 78,85 мільйона доларів США.
У день виходу Circle на ринок ARK Invest вперше придбала приблизно 4,486,000 акцій CRCL, вартість активів на той момент становила приблизно 373 мільйони доларів. Але з 16 червня ця установа почала суттєво зменшувати свої активи в акціях CRCL, загалом зменшивши близько 1,667,000 акцій, отримавши в готівці приблизно 352 мільйони доларів. Незважаючи на значне зменшення активів, Circle все ще залишається одним з важливих активів трьох основних ETF під управлінням ARK Invest.
Генеральний директор Джеремі Аллер: Масштабне конвертування акцій перед IPO, зняття більше 46 мільйонів доларів США
Джеремі Аллер є головою та генеральним директором Circle. Перед виходом компанії на біржу він здійснив масові операції з конвертації та торгівлі акціями, а після виходу на біржу його частка акцій склала 23,7%. Згідно з розкриттям, 6 червня Аллер конвертував усі свої 18,59 мільйона акцій класу A в акції класу B за автоматичним співвідношенням 1:1. Цей тип акцій надає рівні економічні права з акціями класу A, але має більший контроль у питаннях голосування. Крім того, Аллер через особисто створений траст конвертував понад 330 тисяч акцій класу A в акції класу B і продовжує їх опосередковано утримувати. Аллер також 6 червня продав понад 15,8 тисячі акцій класу B після їх автоматичної конвертації за середньою ціною 29,3 долара за акцію, що в сумі становить приблизно 46,4 мільйона доларів. Крім того, Аллер конвертував понад 18 мільйонів опціонів на акції класу A в опціони класу B, термін дії яких покриває до 2033 року.
Незважаючи на те, що Джеремі Аллер продав частину акцій і провів коригування структури акцій, його контроль над Circle не зазнав суттєвих змін завдяки високим голосувальним правам класу B акцій, великому пулу опціонів та структурі володіння через сімейний траст.
Accel: Вартість активів перевищує 2,3 мільярда доларів США, частка акцій становить 5,3%
Accel є одним з важливих акціонерів у кількох раундах фінансування Circle, а його партнер Jim Breyer також є інвестиційним партнером IDG у США. Згідно з публічною інформацією, Accel спочатку володів 12,816,000 акціями CRCL, що становить 6.9% від загальної кількості. У процесі виходу Circle на біржу, Accel зменшив свою частку до 10,925,000 акцій, що становить 5.3%, а за останньою ціною закриття це оцінюється більш ніж у 230 мільйонів доларів.
Breyer Capital: зменшено 335 тисяч акцій, залишкова вартість активів все ще перевищує 2,8 мільярда доларів США
Breyer Capital взяв участь у фінансуванні від раунду A до раунду D компанії Circle. Незважаючи на те, що під час IPO Circle, Breyer Capital вирішив зменшити свою частку на понад 335 тисяч акцій, хоча конкретну ціну зменшення не було розкрито, але за поточною ринковою ціною 213,6 доларів США, ринкова вартість цієї частини акцій вже досягла 71,6 мільйона доларів США. На даний момент, Breyer Capital все ще володіє 1,336 мільйона акцій, частка яких становить 6,5%, а вартість їх активів перевищує 285 мільйонів доларів США.
Oak Investment Partners: Після зменшення частки все ще володіє 5.9%, активи досягають 2.5 мільярдів доларів
Oak Investment Partners ще в 2014 році почала підтримувати Circle, взявши участь у її раундах фінансування B та C. Згідно з відкритими даними, до виходу Circle на біржу Oak зменшила свою частку приблизно на 209 тисяч акцій CRCL, вартість якої на поточному ринку становить близько 44 мільйонів доларів США. Наразі Oak володіє більше ніж 1,188 мільйона акцій, частка у 5,9%, вартість активів приблизно 250 мільйонів доларів США.
Варто зазначити, що тоді відповідальний за торгівлю Oak, через рік зіткнувся з обвинуваченнями в інших справах, пов'язаних з інсайдерською торгівлею та крадіжкою корпоративних коштів, що безпосередньо призвело до рішення Oak більше не залучати нові фонди.
FMR：Зберігайте акції без змін, вартість активів перевищує 2.8 мільярда доларів
FMR є материнською компанією певної інвестиційної компанії, яка взяла участь у 50 мільйонів доларів США раунді фінансування C для Circle. Під час виходу Circle на біржу вона не проводила жодних дій з продажу своїх акцій, кількість її акцій залишилася на рівні 1,341,000, а частка голосування становить 4,6%. Поточна вартість активів перевищує 280 мільйонів доларів США.
CFO Джеремі Фокс-Гін: реалізував понад 5,8 мільйона доларів, опціони Активи понад 1,2 мільйона.
Джеремі Фокс-Гін є фінансовим директором (CFO) Circle. 5 червня він зменшив свою пряму частку приблизно на 44,6 тисячі акцій звичайних акцій через неопераційний переказ, після чого за ціною 10,11 доларів США придбав 160 тисяч звичайних акцій та відповідні опціони на акції; 6 червня він продав ще 200 тисяч акцій за ціною приблизно 29,3 доларів США, загальна сума готівки від продажу склала приблизно 5,854 мільйона доларів США. Якщо виходити з поточної ринкової ціни 213,6 доларів США, потенційний обліковий прибуток від продажу цих акцій перевищує 37 мільйонів доларів США.
Наразі Джеремі Фокс-Гін має в прямій власності близько 320 тисяч акцій звичайних акцій CRCL, а також має близько 1,27 мільйона опціонів на акції зі Strike Price 10,11 доларів, строком на 6 років.
Дата Rajeev V.: прибуток близько 1,46 мільйона доларів, непрямі активи вартістю майже 200 мільйонів доларів
Date Rajeev V. є управлінським партнером однієї інвестиційної та консультаційної компанії. Згідно з документами, опублікованими SEC США, 6 червня 2025 року він збільшив свої непрямі активи на приблизно 600 тисяч акцій звичайних акцій CRCL через немайновий переказ, в той час як він сам продав 50 тисяч звичайних акцій за ціною близько 29,3 доларів, отримавши близько 1,465 мільйона доларів. Якщо виходити з поточної ринкової ціни 213,6 доларів, потенційний бухгалтерський прибуток від цієї частини проданих акцій перевищує 9,5 мільйона доларів.
Наразі Rajeev V через пов'язані підприємства та інші трастові установи опосередковано володіє приблизно 900 тисячами акцій CRCL звичайних акцій, за оцінками, виходячи з поточної ціни акцій CRCL, їх вартість складає приблизно 192 мільйони доларів.
CPO Nikhil Chandhok: Виведення понад 22 мільйонів доларів, активи все ще перевищують 600 тисяч акцій
Ніхіл Чандхок є головним продуктом Circle (CPO). Згідно з документами, розкритими SEC США, він знизив свою частку на приблизно 758 тисяч акцій звичайних акцій CRCL в період з 5 по 6 червня, ціна зниження коливалася від 29,3 до 31 долара, а сума готівки склала приблизно 22,7 мільйона доларів. Якщо врахувати поточну ринкову ціну в 213,6 долара, потенційний обліковий прибуток від цієї частки перевищує 160 мільйонів доларів.
Наразі Ніхіл Чандхок все ще володіє приблизно 606 тисячами акцій звичайних акцій CRCL, що за поточною ціною акцій оцінюється приблизно в 130 мільйонів доларів.