Phân tích so sánh nhiều chiến lược LRT: Làm thế nào để tối ưu hóa lợi nhuận ETH

Khi Eigenlayer sắp mở LST gửi vào, các giải pháp LRT khác nhau đang xuất hiện liên tục. Bài viết này sẽ so sánh toàn diện các đặc điểm của các dự án LRT khác nhau và cung cấp bảy chiến lược đặc trưng, giúp bạn tận dụng tối đa ETH trong tay để tạo ra giá trị lớn nhất.

1. Nhiều lợi nhuận: swETH + Eigenpie

Gửi swETH vào Eigenpie sẽ nhận được:

• Eigenpie tích phân ( tương ứng với 10% airdrop và 24% IDO )
• Điểm Swellpearls ( tương ứng với 7% airdrop )
• Airdrop điểm Eigenlayer

Chiến lược này có thể thu được toàn bộ lợi nhuận từ nhiều dự án cùng một lúc. Trong tương lai, mswETH còn có thể được sử dụng trên các nền tảng khác, tăng cường thêm lợi nhuận. Eigenpie áp dụng mô hình đoàn xe, quy mô càng lớn thì lợi nhuận càng cao.

2. Tiềm năng cao: Puffer + stETH

Puffer Finance đã nhận được sự đầu tư kép từ một nền tảng giao dịch nổi tiếng và Eigenlayer, thị trường nhìn chung lạc quan về tiềm năng của nó. TVL tăng trưởng nhanh chóng, chủ yếu tập trung vào công nghệ Anti-Slash LRT.

Hiện tại chỉ hỗ trợ stETH để thực hiện các hoạt động pre-mainnet. Nhưng stETH có thể chạm đến giới hạn 33% LST đơn lẻ của Eigenlayer, dẫn đến việc điểm Eigenlayer nhận được từ mỗi đơn vị ETH giảm.

Chiến lược này tập trung vào việc đặt cược vào sự phát triển trong tương lai của Puffer, chứ không phải vào lợi nhuận từ điểm thưởng của Eigenlayer.

3. Ổn định và tiến bộ:mETH + Eigenpie

mETH được hỗ trợ bởi quỹ tài chính của một chuỗi công khai, hiện tại APR 7.2% là gấp đôi so với các LST khác, sẽ kéo dài đến ngày 1 tháng 4. Lợi nhuận cơ bản cao, cộng với nhiều phúc lợi từ Eigenpie, vừa có thể đạt được lợi nhuận cao và ổn định, vừa có thể tận dụng tiềm năng lợi nhuận từ LRT.

Có thể Mint mETH trên trang web chính thức của một blockchain nào đó, hoặc đổi stETH không trượt giá trên một DEX nào đó. Eigenpie áp dụng mô hình đội hình, quy mô càng lớn thì lợi nhuận càng cao.

4. Linh hoạt rút lui: EtherFi

EtherFi là dự án duy nhất hiện nay hỗ trợ unstake. Người dùng không chỉ có thể đổi ETH qua DEX mà còn có thể đổi ETH 1:1, thời gian chờ khoảng 7-14 ngày.

EtherFi còn có thể nhận được điểm gấp đôi và khuyến khích bổ sung trên một nền tảng DeFi nào đó.

Chiến lược này phù hợp với những người dùng có yêu cầu về tính thanh khoản cao, khả năng chịu đựng rủi ro depeg thấp, cũng như những người dùng coi trọng airdrop Eigenlayer hơn.

5. Khóa lợi nhuận: Mua PT

Một nền tảng DeFi đã ra mắt trang riêng cho LRT. Việc mua PT có nghĩa là từ bỏ tất cả điểm số và lợi nhuận Staking, nhưng có thể nhận được 36% APY cố định trước ngày đáo hạn (6 tháng 6 ).

6. Cờ bạc rủi ro cao: Mua YT

Mua YT tương đương với điểm khai thác đòn bẩy 10 lần. Nếu lợi nhuận điểm cuối cùng <36% APY thì lỗ, ngược lại thì có lãi.

Hiện tại EtherFi/KelpDAO/Renzo đều đã lên sàn trên một nền tảng DeFi, nhưng quy tắc thì khác nhau, khuyên bạn nên tìm hiểu kỹ trước khi thực hiện.

7. Hoạt động cao cấp: Khóa token quản trị để kiếm tiền từ việc bỏ phiếu

Do nhiều dự án ra mắt trên một nền tảng DeFi, các công ty cũng cung cấp thêm lợi ích từ việc bỏ phiếu bằng token quản trị.

Theo tính toán, hiệu suất của chiến lược này có thể đạt từ mười mấy đến vài chục lần so với gửi tiết kiệm thông thường. Tuy nhiên, chỉ có thể nhận được điểm LRT, không bao gồm điểm Eigenlayer. Cơ chế phức tạp và rủi ro cao, không khuyến nghị người mới thử nghiệm.

Tóm tắt

Cấu trúc thị trường:

• EtherFi/KelpDAO/Puffer/Renzo/Eigenpie/Swell sáu cường đứng vững
• stETH có thể chạm đến giới hạn 33% LST đơn lẻ của Eigenlayer

Các đặc điểm của dự án:

• Eigenpie: Phúc lợi phong phú nhất, tính xác định và mức giới hạn lợi nhuận cao nhất
• Puffer: Nền tảng mạnh nhất, dự kiến ra mắt trên một sàn giao dịch nổi tiếng.
• EtherFi: quy mô lớn nhất, tính thanh khoản tốt nhất, đã hỗ trợ unstake
• KelpDAO: quy mô thứ hai, được phát triển bởi đội ngũ LST nổi tiếng
• Renzo: Nhận hỗ trợ từ một sàn giao dịch nổi tiếng và vốn, thuộc tính gốc & LST kép
• Swell:LST+LRT, có thể kết hợp với Eigenpie để nhận ba lần tiền thưởng

Các dự án đều có sự ủng hộ từ các nhà đầu tư hoặc đội ngũ nổi tiếng, có thể thử nghiệm một cách thận trọng, nhưng vẫn cần phải cẩn trọng.