Khám phá chu kỳ thị trường tiền điện tử: Thị trường tăng này sẽ kết thúc khi nào?
Thị trường tiền điện tử đang trong giai đoạn phát triển mạnh mẽ, giá Bitcoin tăng cao đã kéo theo sự tăng trưởng của toàn bộ thị trường. Tuy nhiên, một vấn đề mà các nhà đầu tư thường quan tâm là: Khi nào là điểm kết thúc của thị trường tăng, và nên khóa lợi nhuận vào lúc nào? Quy luật của chu kỳ thị trường và dòng tiền có thể cung cấp cho chúng ta một số manh mối.
Sự dao động chu kỳ trong thị trường tài chính là một hiện tượng phổ biến, thị trường tiền điện tử cũng không phải là ngoại lệ. Những chu kỳ này phản ánh dòng tiền giữa các tài sản khác nhau, cũng như sự thay đổi trong hành vi của nhà đầu tư theo thời gian.
Bốn giai đoạn của chu kỳ thị trường tăng mã hóa
Giai đoạn một: Dòng tiền pháp định vào Bitcoin
Mỗi chu kỳ thị trường tăng thường bắt đầu bằng việc nguồn vốn mới vào thị trường tiền điện tử thông qua Bitcoin. Các nhà đầu tư tổ chức, quỹ đầu cơ và các nhà đầu tư cá nhân thận trọng coi Bitcoin là cách an toàn và đáng tin cậy nhất để tham gia vào lĩnh vực mã hóa. Là tài sản mã hóa được công nhận và có tính thanh khoản cao nhất, Bitcoin trở thành lựa chọn hàng đầu cho cả nhà đầu tư mới và các quỹ lớn, thúc đẩy giá của nó tăng lên, tạo dựng xu hướng cho toàn bộ thị trường.
Giai đoạn 2: Vốn chuyển từ Bitcoin sang các đồng coin lớn
Với sự khởi đầu của thị trường tăng của Bitcoin, các nhà đầu tư (bao gồm các quỹ đầu cơ lớn và các công ty) bắt đầu chuyển sự chú ý sang ETH, SOL, BNB và các đồng tiền mã hóa lớn khác để tìm kiếm lợi nhuận cao hơn. Sự thống trị của Bitcoin trên thị trường bắt đầu giảm, đánh dấu sự đến của mùa altcoin toàn diện. Ví dụ, trong thị trường tăng năm 2021, sau khi Bitcoin đạt đỉnh vào tháng 3, tổng giá trị thị trường của các altcoin đã tăng 95% trong hai tháng tiếp theo, đạt đỉnh vào tháng 5.
Giai đoạn ba: Dòng tiền chảy vào các mã thông báo có vốn hóa vừa và những mã được giao dịch nhiều.
Với sự gia tăng niềm tin và nhiệt huyết của thị trường, sự chú ý của các nhà đầu tư đã chuyển sang những token có quy mô nhỏ hơn, thanh khoản kém hơn nhưng được coi là có tiềm năng cao. Họ đầu cơ vào các dự án có vốn hóa vừa, mong muốn thu được lợi nhuận gấp 10 lần thậm chí 100 lần. Sự biến động của thị trường gia tăng, tâm lý tham lam và FOMO bắt đầu lan rộng. Mặc dù một số token đã mang lại lợi nhuận khổng lồ, nhưng cũng có một số token nhanh chóng biến mất.
Giai đoạn thứ tư: Memecoin trở thành tâm điểm của thị trường
Khi lý trí nhường chỗ cho sự cuồng nhiệt, những đồng coin meme như DOGE, SHIB và PEPE sẽ trở thành món yêu thích mới của thị trường. Những đồng token này thường thiếu các yếu tố cơ bản thực sự, giá của chúng hoàn toàn bị chi phối bởi cảm xúc, sự tiếp thị của người nổi tiếng và độ nóng của mạng xã hội. Sự gia tăng hoạt động của các đồng coin meme thường báo hiệu đỉnh điểm của sự cuồng nhiệt trên thị trường, cho thấy chu kỳ đã đạt đến cao trào, rủi ro của thị trường tiền điện tử đã trở nên quá cao.
Dữ liệu lịch sử cho thấy, đỉnh giá trị thị trường của đồng tiền meme thường đánh dấu sự sắp giảm của toàn bộ thị trường tiền điện tử. Ví dụ, vào tháng 10 năm 2021, tổng giá trị thị trường của đồng tiền meme bắt đầu giảm, và ngay sau đó vào đầu tháng 11, Bitcoin đạt đỉnh giá cuối cùng rồi ngay lập tức bắt đầu giảm.
Tại sao meme coin báo hiệu sự kết thúc của chu kỳ thị trường tăng
Meme coin được coi là giai đoạn cuối của thị trường tăng của mã hóa vì chúng phản ánh sự chuyển đổi từ đầu tư lý trí sang sự cuồng nhiệt phi lý. Ở giai đoạn này, phân tích cơ bản nhường chỗ cho cảm xúc thuần túy (chủ yếu là lòng tham). Những đồng tiền meme gần như không có giá trị thực bắt đầu chiếm ưu thế trong khối lượng giao dịch chỉ vì chúng nổi tiếng trên mạng xã hội hoặc được cộng đồng yêu thích.
Xét về lịch sử, mô hình này đã lặp lại trong mỗi lần tăng giá lớn. Năm 2017, thị trường bị chi phối bởi những dự án ICO chất lượng kém thiếu sản phẩm thực sự. Vào nửa cuối năm 2021, SHIB đã tăng vọt 1200% trong đợt tăng giá thứ hai của thị trường tiền điện tử, và bắt đầu giảm vào cuối tháng 10. Điều này xảy ra hai tuần trước khi Bitcoin bắt đầu giảm vào đầu tháng 11, cung cấp cho nhà đầu tư một tín hiệu cảnh báo quý giá.
Mỗi khi một cơn sốt mã hóa mới nổi lên, điều đó thường đi kèm với sự tham gia quá mức của các nhà đầu tư nhỏ lẻ và sự sụt giảm đột ngột trong vị thế thống trị của Bitcoin, cuối cùng dẫn đến sự sụt giảm mạnh giá cả toàn thị trường. Những đồng tiền meme trong các cơn sốt mã hóa trước đó đã thu hút làn sóng thanh khoản mới nhất, với các nguồn vốn thường đến từ những nhà đầu tư thiếu kinh nghiệm đang tìm kiếm lợi nhuận nhanh chóng, cho thấy thị trường đã quá nóng.
Phân tích tình trạng thị trường hiện tại
Từ tổng giá trị vốn hóa thị trường tiền điện tử, chúng ta có thể quan sát được sự đột phá hình cốc và tay cầm, sau đó là sự bứt phá thành công của hình đầu vai. Cả hai đều là hình thái tăng giá, với mục tiêu hướng đến mức 4.15 nghìn tỷ đô la. Điều này có nghĩa là thị trường tiền điện tử còn khoảng 15% không gian tăng trưởng tiềm năng. Tình hình của các đồng coin khác (không bao gồm Bitcoin) cũng tương tự, giá đã vượt qua hình cốc và tay cầm, với mục tiêu vốn hóa thị trường đạt 1.8 nghìn tỷ đô la, có thể còn 37% không gian tăng trưởng.
Về giá trị thị trường của đồng meme, chúng ta có thể thấy rằng sẽ có một chu kỳ điều chỉnh và tăng trưởng xảy ra mỗi bốn năm. Giá thường sẽ điều chỉnh hơn 80%, sau đó lại tăng hàng nghìn điểm phần trăm. Hiện tại, giá trị thị trường đang thoát khỏi giai đoạn điều chỉnh, vì vậy có thể dự đoán sự tăng trưởng tiếp theo cho đến khi đạt 1 nghìn tỷ đô la, gần đến rìa của chu kỳ cuồng nhiệt. Đây là một tín hiệu tích cực cho thị trường tiền điện tử hiện tại, và cũng có thể là thời điểm thích hợp để chốt lời.
Tuy nhiên, trong vòng thị trường tăng này, các đồng tiền meme có thể không trở thành lực lượng dẫn đầu trong cơn sốt đầu cơ. Ngược lại, chúng ta có thể thấy một câu chuyện mới nổi lên: tài sản thế giới thực (RWA). Có dấu hiệu cho thấy điều này có thể trở thành yếu tố quan trọng kích thích chu kỳ cuồng nhiệt tiếp theo.
Một số phát triển đáng chú ý bao gồm:
Nhiều sàn giao dịch chính đang hoặc có kế hoạch cung cấp dịch vụ giao dịch cổ phiếu mã hóa.
Một nền tảng đầu tư sẽ cung cấp các token đại diện cho cổ phần của các công ty đầu tư tư nhân nổi tiếng.
Một sàn giao dịch tiền điện tử nổi tiếng đang tìm kiếm sự chấp thuận của cơ quan quản lý để cung cấp chứng khoán token hóa.
Xét từ góc độ phân tích kỹ thuật, tổng giá trị thị trường RWA trước đây đã điều chỉnh 86%, sau đó tăng vọt 4500%. Mức điều chỉnh hiện tại đã đạt 93%, giá đang vượt qua giai đoạn này, cho thấy khả năng tăng thêm 300%, đạt tiềm năng 1 nghìn tỷ đô la giá trị thị trường. Nếu như meme coin là đỉnh điểm đầu cơ của chu kỳ trước, thì RWA có thể là tín hiệu chốt lời của chu kỳ này.
Kết luận
Thị trường tiền điện tử có xu hướng thay đổi theo chu kỳ, và những chu kỳ này phần lớn phụ thuộc vào quá trình dòng tiền từ các dự án vốn hóa lớn sang các dự án vốn hóa nhỏ. Mặc dù không thể dự đoán chính xác đỉnh và đáy của thị trường, nhưng việc hiểu cấu trúc của chu kỳ thị trường tăng giúp các nhà đầu tư tìm được thời điểm vào và ra tốt hơn trong thị trường mã hóa. Theo dõi dòng tiền, nhận diện xu hướng thị trường và dấu hiệu quá nóng, và luôn duy trì một chiến lược lợi nhuận rõ ràng, tất cả đều là những yếu tố then chốt để giữ được lợi thế trong thị trường mã hóa biến động mạnh.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
8 thích
Phần thưởng
8
7
Chia sẻ
Bình luận
0/400
degenwhisperer
· 18giờ trước
Có chút thú vị
Xem bản gốcTrả lời0
WalletWhisperer
· 18giờ trước
Sớm chạy sớm chơi đùa với mọi người
Xem bản gốcTrả lời0
ChainMelonWatcher
· 18giờ trước
Quả đến rồi, xem ai có thể bắt được.
Xem bản gốcTrả lời0
ReverseFOMOguy
· 18giờ trước
Làm RWA? Thị trường tăng này chỉ mới bắt đầu.
Xem bản gốcTrả lời0
wagmi_eventually
· 18giờ trước
Chu kỳ đều giống nhau, khi thủy triều rút thì xem ai đang tắm khỏa thân.
Xem bản gốcTrả lời0
GasGrillMaster
· 18giờ trước
Mức cao mới vẫn chưa đến, Cắt 50% phải chờ một chút.
Giải mã chu kỳ thị trường tăng mã hóa: RWA hoặc tín hiệu đỉnh cuồng nhiệt chi phí
Khám phá chu kỳ thị trường tiền điện tử: Thị trường tăng này sẽ kết thúc khi nào?
Thị trường tiền điện tử đang trong giai đoạn phát triển mạnh mẽ, giá Bitcoin tăng cao đã kéo theo sự tăng trưởng của toàn bộ thị trường. Tuy nhiên, một vấn đề mà các nhà đầu tư thường quan tâm là: Khi nào là điểm kết thúc của thị trường tăng, và nên khóa lợi nhuận vào lúc nào? Quy luật của chu kỳ thị trường và dòng tiền có thể cung cấp cho chúng ta một số manh mối.
Sự dao động chu kỳ trong thị trường tài chính là một hiện tượng phổ biến, thị trường tiền điện tử cũng không phải là ngoại lệ. Những chu kỳ này phản ánh dòng tiền giữa các tài sản khác nhau, cũng như sự thay đổi trong hành vi của nhà đầu tư theo thời gian.
Bốn giai đoạn của chu kỳ thị trường tăng mã hóa
Giai đoạn một: Dòng tiền pháp định vào Bitcoin
Mỗi chu kỳ thị trường tăng thường bắt đầu bằng việc nguồn vốn mới vào thị trường tiền điện tử thông qua Bitcoin. Các nhà đầu tư tổ chức, quỹ đầu cơ và các nhà đầu tư cá nhân thận trọng coi Bitcoin là cách an toàn và đáng tin cậy nhất để tham gia vào lĩnh vực mã hóa. Là tài sản mã hóa được công nhận và có tính thanh khoản cao nhất, Bitcoin trở thành lựa chọn hàng đầu cho cả nhà đầu tư mới và các quỹ lớn, thúc đẩy giá của nó tăng lên, tạo dựng xu hướng cho toàn bộ thị trường.
Giai đoạn 2: Vốn chuyển từ Bitcoin sang các đồng coin lớn
Với sự khởi đầu của thị trường tăng của Bitcoin, các nhà đầu tư (bao gồm các quỹ đầu cơ lớn và các công ty) bắt đầu chuyển sự chú ý sang ETH, SOL, BNB và các đồng tiền mã hóa lớn khác để tìm kiếm lợi nhuận cao hơn. Sự thống trị của Bitcoin trên thị trường bắt đầu giảm, đánh dấu sự đến của mùa altcoin toàn diện. Ví dụ, trong thị trường tăng năm 2021, sau khi Bitcoin đạt đỉnh vào tháng 3, tổng giá trị thị trường của các altcoin đã tăng 95% trong hai tháng tiếp theo, đạt đỉnh vào tháng 5.
Giai đoạn ba: Dòng tiền chảy vào các mã thông báo có vốn hóa vừa và những mã được giao dịch nhiều.
Với sự gia tăng niềm tin và nhiệt huyết của thị trường, sự chú ý của các nhà đầu tư đã chuyển sang những token có quy mô nhỏ hơn, thanh khoản kém hơn nhưng được coi là có tiềm năng cao. Họ đầu cơ vào các dự án có vốn hóa vừa, mong muốn thu được lợi nhuận gấp 10 lần thậm chí 100 lần. Sự biến động của thị trường gia tăng, tâm lý tham lam và FOMO bắt đầu lan rộng. Mặc dù một số token đã mang lại lợi nhuận khổng lồ, nhưng cũng có một số token nhanh chóng biến mất.
Giai đoạn thứ tư: Memecoin trở thành tâm điểm của thị trường
Khi lý trí nhường chỗ cho sự cuồng nhiệt, những đồng coin meme như DOGE, SHIB và PEPE sẽ trở thành món yêu thích mới của thị trường. Những đồng token này thường thiếu các yếu tố cơ bản thực sự, giá của chúng hoàn toàn bị chi phối bởi cảm xúc, sự tiếp thị của người nổi tiếng và độ nóng của mạng xã hội. Sự gia tăng hoạt động của các đồng coin meme thường báo hiệu đỉnh điểm của sự cuồng nhiệt trên thị trường, cho thấy chu kỳ đã đạt đến cao trào, rủi ro của thị trường tiền điện tử đã trở nên quá cao.
Dữ liệu lịch sử cho thấy, đỉnh giá trị thị trường của đồng tiền meme thường đánh dấu sự sắp giảm của toàn bộ thị trường tiền điện tử. Ví dụ, vào tháng 10 năm 2021, tổng giá trị thị trường của đồng tiền meme bắt đầu giảm, và ngay sau đó vào đầu tháng 11, Bitcoin đạt đỉnh giá cuối cùng rồi ngay lập tức bắt đầu giảm.
Tại sao meme coin báo hiệu sự kết thúc của chu kỳ thị trường tăng
Meme coin được coi là giai đoạn cuối của thị trường tăng của mã hóa vì chúng phản ánh sự chuyển đổi từ đầu tư lý trí sang sự cuồng nhiệt phi lý. Ở giai đoạn này, phân tích cơ bản nhường chỗ cho cảm xúc thuần túy (chủ yếu là lòng tham). Những đồng tiền meme gần như không có giá trị thực bắt đầu chiếm ưu thế trong khối lượng giao dịch chỉ vì chúng nổi tiếng trên mạng xã hội hoặc được cộng đồng yêu thích.
Xét về lịch sử, mô hình này đã lặp lại trong mỗi lần tăng giá lớn. Năm 2017, thị trường bị chi phối bởi những dự án ICO chất lượng kém thiếu sản phẩm thực sự. Vào nửa cuối năm 2021, SHIB đã tăng vọt 1200% trong đợt tăng giá thứ hai của thị trường tiền điện tử, và bắt đầu giảm vào cuối tháng 10. Điều này xảy ra hai tuần trước khi Bitcoin bắt đầu giảm vào đầu tháng 11, cung cấp cho nhà đầu tư một tín hiệu cảnh báo quý giá.
Mỗi khi một cơn sốt mã hóa mới nổi lên, điều đó thường đi kèm với sự tham gia quá mức của các nhà đầu tư nhỏ lẻ và sự sụt giảm đột ngột trong vị thế thống trị của Bitcoin, cuối cùng dẫn đến sự sụt giảm mạnh giá cả toàn thị trường. Những đồng tiền meme trong các cơn sốt mã hóa trước đó đã thu hút làn sóng thanh khoản mới nhất, với các nguồn vốn thường đến từ những nhà đầu tư thiếu kinh nghiệm đang tìm kiếm lợi nhuận nhanh chóng, cho thấy thị trường đã quá nóng.
Phân tích tình trạng thị trường hiện tại
Từ tổng giá trị vốn hóa thị trường tiền điện tử, chúng ta có thể quan sát được sự đột phá hình cốc và tay cầm, sau đó là sự bứt phá thành công của hình đầu vai. Cả hai đều là hình thái tăng giá, với mục tiêu hướng đến mức 4.15 nghìn tỷ đô la. Điều này có nghĩa là thị trường tiền điện tử còn khoảng 15% không gian tăng trưởng tiềm năng. Tình hình của các đồng coin khác (không bao gồm Bitcoin) cũng tương tự, giá đã vượt qua hình cốc và tay cầm, với mục tiêu vốn hóa thị trường đạt 1.8 nghìn tỷ đô la, có thể còn 37% không gian tăng trưởng.
Về giá trị thị trường của đồng meme, chúng ta có thể thấy rằng sẽ có một chu kỳ điều chỉnh và tăng trưởng xảy ra mỗi bốn năm. Giá thường sẽ điều chỉnh hơn 80%, sau đó lại tăng hàng nghìn điểm phần trăm. Hiện tại, giá trị thị trường đang thoát khỏi giai đoạn điều chỉnh, vì vậy có thể dự đoán sự tăng trưởng tiếp theo cho đến khi đạt 1 nghìn tỷ đô la, gần đến rìa của chu kỳ cuồng nhiệt. Đây là một tín hiệu tích cực cho thị trường tiền điện tử hiện tại, và cũng có thể là thời điểm thích hợp để chốt lời.
Tuy nhiên, trong vòng thị trường tăng này, các đồng tiền meme có thể không trở thành lực lượng dẫn đầu trong cơn sốt đầu cơ. Ngược lại, chúng ta có thể thấy một câu chuyện mới nổi lên: tài sản thế giới thực (RWA). Có dấu hiệu cho thấy điều này có thể trở thành yếu tố quan trọng kích thích chu kỳ cuồng nhiệt tiếp theo.
Một số phát triển đáng chú ý bao gồm:
Xét từ góc độ phân tích kỹ thuật, tổng giá trị thị trường RWA trước đây đã điều chỉnh 86%, sau đó tăng vọt 4500%. Mức điều chỉnh hiện tại đã đạt 93%, giá đang vượt qua giai đoạn này, cho thấy khả năng tăng thêm 300%, đạt tiềm năng 1 nghìn tỷ đô la giá trị thị trường. Nếu như meme coin là đỉnh điểm đầu cơ của chu kỳ trước, thì RWA có thể là tín hiệu chốt lời của chu kỳ này.
Kết luận
Thị trường tiền điện tử có xu hướng thay đổi theo chu kỳ, và những chu kỳ này phần lớn phụ thuộc vào quá trình dòng tiền từ các dự án vốn hóa lớn sang các dự án vốn hóa nhỏ. Mặc dù không thể dự đoán chính xác đỉnh và đáy của thị trường, nhưng việc hiểu cấu trúc của chu kỳ thị trường tăng giúp các nhà đầu tư tìm được thời điểm vào và ra tốt hơn trong thị trường mã hóa. Theo dõi dòng tiền, nhận diện xu hướng thị trường và dấu hiệu quá nóng, và luôn duy trì một chiến lược lợi nhuận rõ ràng, tất cả đều là những yếu tố then chốt để giữ được lợi thế trong thị trường mã hóa biến động mạnh.