面向香港稳定币发行人的智能合约实施指南

第一部分 基础架构与合规策略

1. 底层分布式账本的选择

实施指南

• 优先选择成熟的公有链：建议优先选用如以太坊、Arbitrum等成熟且具备高安全性的公有区块链。这类网络凭借其久经考验的韧性、庞大的验证节点网络以及持续的公众监督,具备天然优势。其高昂的攻击成本可直接回应监管对抵御51%攻击及保障交易最终性的关切。

• 替代方案的严格评估：若考虑采用联盟链或其他类型的分布式账本,必须开展一项严谨且可量化的对比分析,以证明其安全标准不低于,甚至优于主流的公有链。

• 风险评估文档：评估报告必须全面覆盖其抵御常见攻击的能力、共识算法类型,以及与代码缺陷、漏洞、漏洞利用及其他威胁相关的风险,并详细分析这些风险如何对稳定币的发行、赎回及日常运营构成潜在影响。此文档是向监管机构证明技术选型审慎性的关键文件。

2. 核心代币标准与监管功能扩展

实施指南

• 基础标准：采用ERC-20作为基础标准,以确保代币的同质化和在更广泛生态系统中的互操作性。

• 功能扩展：必须集成以下功能模块,以满足监管要求：

  • Pausable：用于实现对所有代币活动的全局暂停与恢复功能,这是应对重大安全事件的核心工具。

  • Mintable：用于实现持牌发行人需通过受控流程铸造新代币,并确保代币发行量严格对应足额法币储备资产。

  • Burnable：提供销毁代币的功能。在具体的实现中,此功能将是受严格权限控制的,而非允许任意用户自行销毁。

  • Freezable：用于暂停特定账户的代币转移功能(如涉及可疑交易)。

  • Whitelist：用于实施额外的安全措施,仅允许通过尽职调查和批准的地址参与核心操作(如接收新铸代币)。

  • Blacklist：用于实现对涉及非法活动(如洗钱、欺诈)的地址实施交易禁令,禁止其发送/接收代币。黑名单管理需与AML/CFT系统联动,实时监控可疑交易。

  • AccessControl：这是实现精细化、基于角色的权限管理系统的基础。所有管理功能都必须通过此模块进行权限控制,以满足职责分离的要求。

3. 主要合规模式：黑名单与白名单的选择

实施指南

• 黑名单模式(默认推荐方案)：

  • 优点：具有更高的实用性,能够与广阔的去中心化金融(DeFi)生态系统无缝互操作,为用户提供更低的使用门槛和更流畅的体验。

  • 缺点：合规性高度依赖于强大的、实时的链下监控分析能力,以便及时发现并封堵非法地址。

  • 实现方式：在智能合约的转账函数中,增加逻辑检查,确保交易的发送方(from)和接收方(to)地址均未被记录在黑名单中。

• 白名单模式

  • 优点：提供最高级别的AML/CFT控制,实现了事前预防,而非事后补救。

  • 缺点：极大地限制了稳定币的通用性和采纳率,为管理白名单带来了巨大的运营开销,可能使其难以成为一种被广泛接受的交易媒介。

  • 实现方式：在智能合约的转账函数中,增加逻辑检查,要求交易的发送方(from)和接收方(to)地址都必须存在于白名单中。建议开发专用Web用户后台系统进行操作,增加操作的便利性。

第二部分 智能合约实现

1. 设计精细化的访问控制系统

实施指南

必须定义一系列清晰的角色,并将这些角色分配给不同的、由多重签名钱包控制的实体或员工,以实现职责分离,最大限度降低单一故障点或合谋操纵的风险。每个角色应仅限于特定职能,所有操作需多签名授权,并确保无单一员工同时持有多个高风险角色。所有操作需记录日志,并接受年度第三方审计,权限分配由管理员或董事会监督。

• MINTER_ROLE：负责处理稳定币的铸币(mint)操作,包括在收到有效发行请求后创建代币单位,并确保铸币与储备资产池的相应增加匹配。

• BURNER_ROLE：负责处理稳定币的销毁(burn)操作,包括在收到有效赎回请求后销毁代币单位。

• PAUSER_ROLE：负责暂停(pause)稳定币的操作,例如在检测到异常事件(如安全威胁)时临时停止转账、铸币或赎回。

• RESUME_ROLE：负责恢复(resume)稳定币的操作,例如在暂停事件解决后重新启用转账、铸币或赎回。

• FREEZER_ROLE：负责冻结(freeze)和解除冻结(remove freeze)特定钱包或代币的操作,例如在检测到可疑活动(如洗钱风险)时临时冻结资产。

• WHITELISTER_ROLE：负责管理白名单(whitelist),包括添加或移除允许的钱包地址,例如限制铸币仅限于白名单地址。

• BLACKLISTER_ROLE：负责管理黑名单(blacklist)和移除黑名单(remove blacklist),例如将可疑钱包列入黑名单以阻止转账。

• UPGRADER_ROLE：如果采用可升级模型,负责升级(upgrade)智能合约,例如更新合约代码以修复漏洞或添加功能。

2. 发行(铸币)机制

实施指南

前置检查：函数在执行铸币前,必须检查目标地址to是否处于黑名单或被冻结状态。

操作流程：

• 链下尽职调查：客户完成所有必需的链下客户身份识别(KYC)和客户尽职调查(CDD)流程。此外,AML/CFT法规要求,对于建立业务关系或进行超过特定阈值(如8,000港元)的偶尔交易的客户,必须执行CDD。
• 资金接收：客户将等值的法币资金转入发行人指定的银行账户。
• 内部验证：发行人的内部系统确认收到资金,并相应更新储备资产的会计记录。
• 链上执行：运营团队创建并签署一个多重签名交易,调用智能合约的铸造代币函数,将新铸造的稳定币发送到客户预先注册并经验证的钱包地址。

3. 赎回(销毁)机制

实施指南

赎回准备：用户首先需要先将要赎回的代币转移至发行人控制的指定地址。

操作流程：

• 链下请求：用户通过发行方的平台提交一个链下赎回请求。在处理请求前,发行人必须对客户进行适当的客户尽职调查(CDD)。
• 系统验证：发行人的系统验证请求的有效性,并检查用户是否已在链上完成了相应的代币转移操作。
• 法币支付：发行人将等值的法币转账至用户预先注册并验证的银行账户。
• 链上销毁：在确认法币转账成功后,持有BURNER_ROLE的多重签名钱包调用销毁函数,从指定的地址中销毁相应数量的代币。

4. 实施紧急控制：暂停与冻结

实施指南

暂停功能：仅由持有PAUSER_ROLE的多重签名钱包调用,用于全局中止合约功能。触发条件包括检测到异常事件(如网络攻击或储备资产不匹配),需董事会或高级管理层批准。恢复功能由独立的RESUME_ROLE处理,以实现职责分离。

冻结功能：由持有FREEZER_ROLE的多重签名钱包调用,用于针对特定地址的转账限制。触发条件包括可疑活动(如AML警报或法院命令),需链下验证后执行。解除冻结由同一角色处理,但需额外审计验证,发布相关公告,以防止滥用。

5. 地址筛选与黑名单机制

实施指南

• 函数实现：实现黑名单添加、黑名单移除功能的函数,并且仅由持有BLACKLISTER_ROLE的多重签名钱包调用。
• 转账限制：禁止加入黑名单的地址转移/接收代币。
• 操作流程：分析工具发出警报,触发内部合规审查,合规团队审查确认后,由BLACKLISTER_ROLE多签钱包发起黑名单添加交易。

6. 智能合约的可升级性

实施指南

• 代理模型：对于EVM类型的智能合约来说,可以采用成熟的ERC-1967代理模型以实现可升级性。
• 权限控制：升级函数必须仅由持有UPGRADER_ROLE的多重签名钱包调用。
• 变更管理流程：根据监管要求,在提议任何升级之前,必须完成一个严格的变更管理流程,其中包括对新的逻辑合约进行全面的、独立的第三方安全审计。

7. 用于分析和报告的链上事件日志

实施指南

除了ERC-20标准的要求的转账(Transfer)、授权(Approval)事件外,合约必须为所有管理行为和状态变更定义并发出自定义事件：

• 代币铸造/销毁(Minted/Burned)事件
• 合约暂停/恢复(Paused/Resume)事件
• 黑名单添加/移除(BlacklistAdded/BlacklistRemoved)事件
• 白名单添加/移除(WhitelistAdded/WhitelistRemoved)事件
• 地址冻结/解除冻结(AddressFrozen/AddressUnfrozen)事件
• 特权角色变更(RoleGranted/RoleRevoked)事件
• 合约升级(Upgraded)事件

第三部分 运营安全与生命周期管理

1. 安全密钥管理架构

实施指南

• 密钥生成：必须通过一个有详细文档记录的"密钥仪式"(key ceremony),在一个物理安全的、与外界网络完全隔离的气隙环境中完成。
• 密钥存储：所有管理角色都必须由多重签名钱包控制。这些多签钱包的签名者所使用的私钥,必须存储在HSM或其他的安全硬件钱包中。对于最关键的角色其对应的密钥必须保存在气隙系统中,与任何在线环境物理隔离。
• 密钥使用：必须强制执行多重签名策略。对于涉及"重要私钥"的交易签名,可能需要相关人员亲自到场操作。
• 备份与恢复：密钥分片或助记词的备份必须存储在香港境内(或经监管批准的地点)的多个安全且地理上分散的位置,并采用防篡改的包装。

2. 完备的部署流程与运行时监控

实施指南

在正式部署之前,必须制定并严格执行一份"部署前检查清单"：

• 全面测试：确保单元测试覆盖率95%以上,核心代码覆盖率100%,确保输出单元测试的覆盖率报告。
• 独立审计：完成至少一家、最好是两家信誉良好的审计公司出具的独立安全审计报告。
• 代码冻结：完成审计后,冻结代码直至上线,不再做任何代码改动。
• 回归测试：在正式部署前,执行单元测试并进行回归测试。
• 合规签核：获得内部合规团队的正式签核,确认合约逻辑满足所有相关监管要求。
• 部署演练：准备详细的部署脚本,并在一个与主网环境完全一致的测试网