Криптоактивы рынка: новая норма многоцикловой параллельной эпохи
Недавнее общение с опытными специалистами отрасли выявило единое мнение: традиционная теория "четыре года один цикл" больше не применима к текущему рынку криптоактивов. Если инвесторы по-прежнему будут придерживаться устаревшего мышления и ожидать легкой прибыли, они вполне могут оказаться позади рынка.
Современная экосистема криптоактивов уже эволюционировала в четыре независимых, но одновременно работающих циклических модели, каждая из которых имеет свой определенный ритм, стратегии и логику получения прибыли:
Суперцикл биткойна
Биткойн уже преобразовался из чисто спекулятивного актива в институциональный инвестиционный актив. Традиционный эффект халвинга начинает исчезать, уступая место стабильному периоду роста, который может длиться десять лет или дольше. Это изменение в основном вызвано массовым входом институциональных инвесторов, таких как одна известная технологическая компания.
Для розничных инвесторов это означает двойное давление временных и операционных затрат. Институциональные инвесторы способны выдерживать период удержания от 3 до 5 лет, в то время как обычные инвесторы часто лишены такого терпения и финансовых возможностей.
Ожидается, что в будущем Биткойн может проявлять характеристики высококачественных технологических акций: годовая доходность будет стабильно составлять около 20-30%, но внутридневная волатильность значительно снизится. Что касается конечного ценового потолка, с точки зрения розничного инвестора, возможно, будет трудно точно предсказать.
Внимание к коротким циклам MEME токенов
Рынок MEME токенов по сути является средством мгновенного удовлетворения спекулятивного спроса. Он не требует сложного технического фона, достаточно символа, который вызывает резонанс, чтобы привлечь большое внимание. От тематики домашних животных до политических мемов, от концепции ИИ до IP-сообществ, MEME уже стал зрелой отраслевой цепочкой "монетизации эмоций".
Однако рынок MEME переходит от народного веселья к профессиональной конкуренции. С притоком профессиональных команд и крупных капиталов обычным инвесторам становится все труднее извлекать прибыль в этом высокочастотном ротационном рынке.
Долгосрочные циклы технических инноваций
Настоящие инновационные проекты с техническим содержанием, такие как решения для расширения второго уровня, технологии нулевого знания, инфраструктура ИИ и т. д., обычно требуют 2-3 лет или даже больше, чтобы увидеть реальные результаты. Эти проекты следуют кривой зрелости технологии, а не циклу эмоций капитальных рынков.
Для терпеливых инвесторов с техническим чутьем размещение перспективных проектов в период спада технологического развития может принести значительную прибыль. Однако это требует от инвесторов способности выдерживать длительное ожидание и колебания рынка.
Краткосрочные циклы инновационных тенденций
Перед формированием мейнстримного технологического нарратива рынок часто проходит через быструю смену различных небольших горячих тем. От токенизации физических активов до децентрализованной физической инфраструктуры, от AI-агентов до AI-инфраструктуры, каждая горячая тема обычно имеет окно всего 1-3 месяца.
Этот высокочастотный ротационный процесс отражает двойные ограничения текущего рынка: дефицит внимания и эффективность капитала. Ключ к успешному использованию этих возможностей заключается в том, чтобы войти на этапе проверки концепции и вовремя выйти, когда рыночные настроения на пике.
Стоит отметить, что если эти небольшие горячие точки смогут сформировать системное обновление и создать устойчивую ценностную экосистему, это может привести к возникновению масштабного отраслевого волнения, подобного тому, что мы наблюдали в прошлом летом DeFi. В настоящее время в области инфраструктуры ИИ наиболее вероятно, что такое прорыв произойдет в первую очередь.
В целом, понимание и адаптация к четырем параллельным рыночным циклам крайне важны для разработки эффективных стратегий в нынешнем сложном рынке криптоактивов. Одиночное мышление о "четырехлетнем цикле" больше не может справиться с многообразием развития рынка. Только полностью осознавая новые нормы рынка, можно поймать настоящие возможности для получения прибыли в этом цикле.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
24 Лайков
Награда
24
9
Поделиться
комментарий
0/400
SerNgmi
· 07-05 11:15
Лежать на спине и копировать учреждения, чтобы сохранить капитал, вот и все.
Посмотреть ОригиналОтветить0
RetailTherapist
· 07-05 04:19
Хотите легко выиграть и быстро разбогатеть? Проснитесь!
Посмотреть ОригиналОтветить0
Web3ExplorerLin
· 07-02 21:16
технически говоря... старые циклы умерли, так же как и торговцы шелковым путем должны были адаптироваться, если честно
Посмотреть ОригиналОтветить0
CryptoTherapist
· 07-02 14:50
время обработать вашу рыночную травму... старый цикл больше не исцеляет вас, если честно
Посмотреть ОригиналОтветить0
SurvivorshipBias
· 07-02 14:48
Кто понимает, что играя в шифрование, не просто пытаешься превратить OCN в мотоцикл?
Посмотреть ОригиналОтветить0
HodlKumamon
· 07-02 14:43
Согласно рассчитанной вероятностной модели, лежать на диване будет прибыльнее мяу~
Посмотреть ОригиналОтветить0
BearMarketBarber
· 07-02 14:35
То есть розничный инвестор не достоин играть, да~
Посмотреть ОригиналОтветить0
LuckyBlindCat
· 07-02 14:22
Только крупные инвесторы, которые глупы и имеют слишком много денег, верят в эту четырехлетнюю цикличность.
Посмотреть ОригиналОтветить0
SolidityStruggler
· 07-02 14:20
Кто это все понимает? Продолжайте покупать падения, и все будет в порядке.
Крипторынок новая структура: четыре основных цикла параллельно инвестиционные стратегии должны соответствовать времени
Криптоактивы рынка: новая норма многоцикловой параллельной эпохи
Недавнее общение с опытными специалистами отрасли выявило единое мнение: традиционная теория "четыре года один цикл" больше не применима к текущему рынку криптоактивов. Если инвесторы по-прежнему будут придерживаться устаревшего мышления и ожидать легкой прибыли, они вполне могут оказаться позади рынка.
Современная экосистема криптоактивов уже эволюционировала в четыре независимых, но одновременно работающих циклических модели, каждая из которых имеет свой определенный ритм, стратегии и логику получения прибыли:
Суперцикл биткойна
Биткойн уже преобразовался из чисто спекулятивного актива в институциональный инвестиционный актив. Традиционный эффект халвинга начинает исчезать, уступая место стабильному периоду роста, который может длиться десять лет или дольше. Это изменение в основном вызвано массовым входом институциональных инвесторов, таких как одна известная технологическая компания.
Для розничных инвесторов это означает двойное давление временных и операционных затрат. Институциональные инвесторы способны выдерживать период удержания от 3 до 5 лет, в то время как обычные инвесторы часто лишены такого терпения и финансовых возможностей.
Ожидается, что в будущем Биткойн может проявлять характеристики высококачественных технологических акций: годовая доходность будет стабильно составлять около 20-30%, но внутридневная волатильность значительно снизится. Что касается конечного ценового потолка, с точки зрения розничного инвестора, возможно, будет трудно точно предсказать.
Внимание к коротким циклам MEME токенов
Рынок MEME токенов по сути является средством мгновенного удовлетворения спекулятивного спроса. Он не требует сложного технического фона, достаточно символа, который вызывает резонанс, чтобы привлечь большое внимание. От тематики домашних животных до политических мемов, от концепции ИИ до IP-сообществ, MEME уже стал зрелой отраслевой цепочкой "монетизации эмоций".
Однако рынок MEME переходит от народного веселья к профессиональной конкуренции. С притоком профессиональных команд и крупных капиталов обычным инвесторам становится все труднее извлекать прибыль в этом высокочастотном ротационном рынке.
Долгосрочные циклы технических инноваций
Настоящие инновационные проекты с техническим содержанием, такие как решения для расширения второго уровня, технологии нулевого знания, инфраструктура ИИ и т. д., обычно требуют 2-3 лет или даже больше, чтобы увидеть реальные результаты. Эти проекты следуют кривой зрелости технологии, а не циклу эмоций капитальных рынков.
Для терпеливых инвесторов с техническим чутьем размещение перспективных проектов в период спада технологического развития может принести значительную прибыль. Однако это требует от инвесторов способности выдерживать длительное ожидание и колебания рынка.
Краткосрочные циклы инновационных тенденций
Перед формированием мейнстримного технологического нарратива рынок часто проходит через быструю смену различных небольших горячих тем. От токенизации физических активов до децентрализованной физической инфраструктуры, от AI-агентов до AI-инфраструктуры, каждая горячая тема обычно имеет окно всего 1-3 месяца.
Этот высокочастотный ротационный процесс отражает двойные ограничения текущего рынка: дефицит внимания и эффективность капитала. Ключ к успешному использованию этих возможностей заключается в том, чтобы войти на этапе проверки концепции и вовремя выйти, когда рыночные настроения на пике.
Стоит отметить, что если эти небольшие горячие точки смогут сформировать системное обновление и создать устойчивую ценностную экосистему, это может привести к возникновению масштабного отраслевого волнения, подобного тому, что мы наблюдали в прошлом летом DeFi. В настоящее время в области инфраструктуры ИИ наиболее вероятно, что такое прорыв произойдет в первую очередь.
В целом, понимание и адаптация к четырем параллельным рыночным циклам крайне важны для разработки эффективных стратегий в нынешнем сложном рынке криптоактивов. Одиночное мышление о "четырехлетнем цикле" больше не может справиться с многообразием развития рынка. Только полностью осознавая новые нормы рынка, можно поймать настоящие возможности для получения прибыли в этом цикле.