MEV-спекуляции на Solana: раскрытие игры власти в Блокчейне
В прошлом году бум Memecoin сделал Solana золотой жилой для трейдеров. Бесчисленные люди погнались за резкими скачками и падениями Meme-валют, пытаясь использовать торговых роботов, чтобы получить преимущество. Однако настоящая прибыльная работа, которая гарантированно приносит доход, не проявляется на графиках, а скрыта в глубинах темного леса Блокчейна. Это MEV (максимально извлекаемая ценность).
По сравнению с открыто видимыми доходами от роботов, доходы от MEV часто скрыты в механизмах построения и сортировки блоков, и их зачастую контролирует "невидимая рука", обладающая властью и инфраструктурой на блокчейне. Многие люди не понимают MEV, потому что эта система имеет высокий порог входа, информация крайне несимметрична, а контролирующие лица сильно централизованы.
Когда обычные пользователи используют роботов для抢跑 внутренней торговли и防夹, MEV ловцы контролируют порядок сделок за кулисами, точно улавливая арбитражные возможности; когда розничные инвесторы соревнуются в скорости и стратегии, крупные учреждения с преимуществами по ставкам и правами на узлы уже благодаря структурным преимуществам уверенно занимают вершину пирамиды доходов.
На Solana MEV — это не просто торговые возможности, это власть инфраструктурного уровня. Она контролируется очень немногими, формируя набор капиталистических игр с высокими барьерами, высокой монополией и высокой прибылью. Сегодня мы раскроем секреты этого крупного бизнеса MEV на Solana.
1. Что такое MEV?
MEV означает ценность, которую могут извлекать майнеры, то есть майнеры могут зарабатывать дополнительную прибыль, включая, исключая и сортируя транзакции при упаковке блока. В связи с бумом Memecoin и активностью DeFi, масштаб MEV огромен.
С точки зрения бизнеса, MEV обычно включает: ликвидацию, арбитраж и сэндвич-атаки.
Ликвидация: Ликвидируйте заемные позиции, близкие к дефолту, чтобы получить вознаграждение.
Арбитраж: одновременная покупка и продажа на разных DEX для получения прибыли от разницы в ценах.
Сэндвич-атака: сначала купить перед целевой транзакцией, а затем продать для получения прибыли.
С точки зрения поведения, MEV в основном делится на фронтальные и задние сделки:
Арбитражная торговля: размещение одинаковых заказов перед другими трейдерами, чтобы получить выгоду от изменения цены.
Арбитраж с использованием задних сделок: использование временного дисбаланса цен, вызванного другой сделкой, для получения прибыли.
2. Масштаб бизнеса MEV
Согласно некоторым непроверенным статистическим данным, в прошлом году торговые роботы заработали 1,1 миллиарда долларов, спекуляции принесли 500 миллионов долларов, MEV заработал 1,5 миллиарда долларов, автоматические маркет-мейкеры заработали 1 миллиард долларов, связанные со знаменитостями стороны заработали 500 миллионов долларов, а внебиржевые сделки принесли почти 5 миллиардов долларов.
С ростом активности сети Solana и волной Memecoin доходы от MEV на Solana резко возросли. Данные показывают, что за последний год было выявлено 90,44 миллиона успешных арбитражных сделок. Средняя прибыль от каждой арбитражной сделки составила 1,58 доллара, а максимальная прибыль от одной сделки достигла 3,7 миллиона долларов. Эти арбитражи в общей сложности принесли 142,8 миллиона долларов прибыли, из которых 88,7% были оценены в SOL.
3. Особенности MEV на Solana
MEV на Solana более выражен и централизован по сравнению с Ethereum, что связано с его базовым дизайном цепочки. Solana известна высокой производительностью, время блока составляет всего 400 миллисекунд, но это жертвуя частью децентрализации, что приводит к высокой концентрации власти.
Solana не имеет пула памяти, и другие узлы должны получать данные и отправлять транзакции через текущий узел валидатора блока. Это дает валидатору блока огромную власть и отсутствие механизмов сдерживания, что приводит к серьезным проблемам MEV и высокой монополии на доход.
В сравнении, рынок MEV в Ethereum более конкурентоспособен. Существует высокая конкуренция между поисковиками и строителями блоков, что снижает общую прибыль от MEV.
Jito является MEV-гигантом Solana. С конца 2023 года доля использования его клиентских решений значительно возросла, и к концу 2024 года более 94% валидаторов Solana будут использовать клиент Jito-Solana, что приведет к абсолютному доминированию.
Основная функция Jito заключается в предоставлении услуг Bundles. Валидаторы, запустившие этот клиент, присоединяются к альянсу Jito и предоставляют внешние каналы для приоритетного выполнения транзакций. Трейдеры, оплачивая чаевые, подают bundles и получают преимущество в сортировке транзакций.
Jito также запустил протокол стейкинга, который позволяет пользователям делегировать SOL узлам Jito, чтобы делиться вознаграждениями за блоки и доходами от MEV. Это создает полный замкнутый цикл выгод от MEV.
4. Ключевые особенности MEV Solana
Информационное преимущество: борьба за возможности MEV заключается в скорости в миллисекундах и чувствительности к информации в блокчейне. Необходима способность к быстрой синхронизации информации и приоритетные каналы для размещения сделок в блокчейне.
Эффект монополии: Услуга bundle от Jito имеет мощный сетевой эффект. Чем выше охват, тем стабильнее услуга, и тем труднее конкурентам ее подорвать.
Капитальные барьеры: Solana является PoS цепочкой, чем больше заложено, тем выше вероятность стать Лидером. Лидер обладает правом сортировки блоков и может получать наибольшее количество MEV и чаевых. Это создает высоко концентрированные капитальные барьеры.
5. Направление доходов MEV
Основные потоки MEV доходов на Solana направляются к трем сторонам:
Протокол Jito: в качестве налогоплательщика инфраструктуры, годовой доход составляет около 35 миллионов долларов.
Высококачественные ноды: привилегированный класс на блокчейне, годовой доход может достигать более 20%.
Продажа пространства блоков: в качестве посредника для записи сделок на Блокчейн, зарабатывая на разнице цен и внедряя собственные арбитражные сделки.
6. Конкуренция среди клиентов Solana
В настоящее время основными клиентами на Solana являются:
Узел Solana: базовый клиент, без оптимизации MEV.
Узел Jito: основной выбор, поддерживает сервисы Bundles.
Узел Paladin: улучшенная версия Jito, обеспечивающая более справедливую сортировку транзакций.
Узел Firedancer: высокопроизводительный клиент, который в будущем может занять большую долю рынка.
Конкуренция между клиентами в основном сосредоточена на справедливости и производительности. В будущем высокопроизводительные клиенты могут стать основным выбором.
7. Распределение Solana крупными учреждениями
В качестве примера Sol Strategies его стратегическая схема включает в себя:
Приобретение узлов, расширение доли рынка и эколого-ведущей роли.
Продвигать предложение по корректировке инфляционного уровня, укрепляя власть крупных узлов.
Продвижение上市 Solana ETF, увеличение объема залога, борьба за主导ство в управлении Блокчейн.
Это демонстрирует, как институции проникают в Solana с технической, управленческой и финансовой точки зрения, стремясь захватить суверенитет управления Блокчейном.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
10 Лайков
Награда
10
7
Поделиться
комментарий
0/400
Blockblind
· 10ч назад
Блок черного леса маленькая молния
Посмотреть ОригиналОтветить0
SellLowExpert
· 10ч назад
Они играют в токены, а мы разыгрываем людей как лохов.
Посмотреть ОригиналОтветить0
SigmaValidator
· 10ч назад
Эта строка снова была разыграна людьми как лохов.
Посмотреть ОригиналОтветить0
PumpStrategist
· 10ч назад
Ещё одна волна неудачников коллективно вошла на рынок, что заставляет меня только качать головой. Распределение средств уже говорит само за себя.
Solana MEV-расплата: скрытые сборщики за игрой власти Блокчейна
MEV-спекуляции на Solana: раскрытие игры власти в Блокчейне
В прошлом году бум Memecoin сделал Solana золотой жилой для трейдеров. Бесчисленные люди погнались за резкими скачками и падениями Meme-валют, пытаясь использовать торговых роботов, чтобы получить преимущество. Однако настоящая прибыльная работа, которая гарантированно приносит доход, не проявляется на графиках, а скрыта в глубинах темного леса Блокчейна. Это MEV (максимально извлекаемая ценность).
По сравнению с открыто видимыми доходами от роботов, доходы от MEV часто скрыты в механизмах построения и сортировки блоков, и их зачастую контролирует "невидимая рука", обладающая властью и инфраструктурой на блокчейне. Многие люди не понимают MEV, потому что эта система имеет высокий порог входа, информация крайне несимметрична, а контролирующие лица сильно централизованы.
Когда обычные пользователи используют роботов для抢跑 внутренней торговли и防夹, MEV ловцы контролируют порядок сделок за кулисами, точно улавливая арбитражные возможности; когда розничные инвесторы соревнуются в скорости и стратегии, крупные учреждения с преимуществами по ставкам и правами на узлы уже благодаря структурным преимуществам уверенно занимают вершину пирамиды доходов.
На Solana MEV — это не просто торговые возможности, это власть инфраструктурного уровня. Она контролируется очень немногими, формируя набор капиталистических игр с высокими барьерами, высокой монополией и высокой прибылью. Сегодня мы раскроем секреты этого крупного бизнеса MEV на Solana.
1. Что такое MEV?
MEV означает ценность, которую могут извлекать майнеры, то есть майнеры могут зарабатывать дополнительную прибыль, включая, исключая и сортируя транзакции при упаковке блока. В связи с бумом Memecoin и активностью DeFi, масштаб MEV огромен.
С точки зрения бизнеса, MEV обычно включает: ликвидацию, арбитраж и сэндвич-атаки.
С точки зрения поведения, MEV в основном делится на фронтальные и задние сделки:
2. Масштаб бизнеса MEV
Согласно некоторым непроверенным статистическим данным, в прошлом году торговые роботы заработали 1,1 миллиарда долларов, спекуляции принесли 500 миллионов долларов, MEV заработал 1,5 миллиарда долларов, автоматические маркет-мейкеры заработали 1 миллиард долларов, связанные со знаменитостями стороны заработали 500 миллионов долларов, а внебиржевые сделки принесли почти 5 миллиардов долларов.
С ростом активности сети Solana и волной Memecoin доходы от MEV на Solana резко возросли. Данные показывают, что за последний год было выявлено 90,44 миллиона успешных арбитражных сделок. Средняя прибыль от каждой арбитражной сделки составила 1,58 доллара, а максимальная прибыль от одной сделки достигла 3,7 миллиона долларов. Эти арбитражи в общей сложности принесли 142,8 миллиона долларов прибыли, из которых 88,7% были оценены в SOL.
3. Особенности MEV на Solana
MEV на Solana более выражен и централизован по сравнению с Ethereum, что связано с его базовым дизайном цепочки. Solana известна высокой производительностью, время блока составляет всего 400 миллисекунд, но это жертвуя частью децентрализации, что приводит к высокой концентрации власти.
Solana не имеет пула памяти, и другие узлы должны получать данные и отправлять транзакции через текущий узел валидатора блока. Это дает валидатору блока огромную власть и отсутствие механизмов сдерживания, что приводит к серьезным проблемам MEV и высокой монополии на доход.
В сравнении, рынок MEV в Ethereum более конкурентоспособен. Существует высокая конкуренция между поисковиками и строителями блоков, что снижает общую прибыль от MEV.
Jito является MEV-гигантом Solana. С конца 2023 года доля использования его клиентских решений значительно возросла, и к концу 2024 года более 94% валидаторов Solana будут использовать клиент Jito-Solana, что приведет к абсолютному доминированию.
Основная функция Jito заключается в предоставлении услуг Bundles. Валидаторы, запустившие этот клиент, присоединяются к альянсу Jito и предоставляют внешние каналы для приоритетного выполнения транзакций. Трейдеры, оплачивая чаевые, подают bundles и получают преимущество в сортировке транзакций.
Jito также запустил протокол стейкинга, который позволяет пользователям делегировать SOL узлам Jito, чтобы делиться вознаграждениями за блоки и доходами от MEV. Это создает полный замкнутый цикл выгод от MEV.
4. Ключевые особенности MEV Solana
Информационное преимущество: борьба за возможности MEV заключается в скорости в миллисекундах и чувствительности к информации в блокчейне. Необходима способность к быстрой синхронизации информации и приоритетные каналы для размещения сделок в блокчейне.
Эффект монополии: Услуга bundle от Jito имеет мощный сетевой эффект. Чем выше охват, тем стабильнее услуга, и тем труднее конкурентам ее подорвать.
Капитальные барьеры: Solana является PoS цепочкой, чем больше заложено, тем выше вероятность стать Лидером. Лидер обладает правом сортировки блоков и может получать наибольшее количество MEV и чаевых. Это создает высоко концентрированные капитальные барьеры.
5. Направление доходов MEV
Основные потоки MEV доходов на Solana направляются к трем сторонам:
Протокол Jito: в качестве налогоплательщика инфраструктуры, годовой доход составляет около 35 миллионов долларов.
Высококачественные ноды: привилегированный класс на блокчейне, годовой доход может достигать более 20%.
Продажа пространства блоков: в качестве посредника для записи сделок на Блокчейн, зарабатывая на разнице цен и внедряя собственные арбитражные сделки.
6. Конкуренция среди клиентов Solana
В настоящее время основными клиентами на Solana являются:
Конкуренция между клиентами в основном сосредоточена на справедливости и производительности. В будущем высокопроизводительные клиенты могут стать основным выбором.
7. Распределение Solana крупными учреждениями
В качестве примера Sol Strategies его стратегическая схема включает в себя:
Это демонстрирует, как институции проникают в Solana с технической, управленческой и финансовой точки зрения, стремясь захватить суверенитет управления Блокчейном.