Инновации и деятельность в Децентрализованных финансах
Экосистема Децентрализованные финансы предоставляет участникам множество инновационных возможностей. Она осуществляет демократизацию финансовых услуг, предоставляя поставщикам капитала беспрецедентную свободу. Ранее только крупные учреждения могли участвовать в таких мероприятиях, как маркет-мейкинг, страхование и создание структурированных продуктов, но теперь благодаря протоколам Децентрализованные финансы порог входа значительно снижен и открыт для широкой публики.
В данной статье будут рассмотрены некоторые ключевые области и виды деятельности в Децентрализованных финансах, включая доходное фермерство, ликвидный майнинг, аэрдропы и начальные DEX продукты (IDO) и др.
Доходное земледелие
Доходное фермерство является одной из самых инновационных функций Децентрализованных финансов. Оно относится к деятельности по распределению капитала среди DeFi-протоколов для получения вознаграждения. Большинство DeFi-протоколов являются одноранговыми финансовыми приложениями, распределенные средства используются для предоставления услуг конечным пользователям. Платежи пользователей делятся между поставщиками капитала и протоколом, а вознаграждение, получаемое поставщиками капитала, является внутренним доходом.
В криптоаргументации этих инвесторов называют "фермерами дохода", а возможности дохода называют "фермами". Многие фермеры дохода постоянно меняют свои фермы в поисках самых высоких возможностей дохода.
Некоторые примеры доходных фермеров включают:
Предоставить ликвидность для децентрализованных бирж, зарабатывать на торговых сборах
Предоставление займов заемщикам для получения процентов
Страхование, получение премий, одновременно несение рисков выплат.
Получение дохода за счет андеррайтинга опционов путем их продажи
Выпуск стабильных монет или других синтетических активов, зарабатывайте комиссии
!
Ликвидность майнинг
Финансовые услуги являются капиталоемкой отраслью, которая обычно извлекает выгоду из экономии на масштабах. Протоколы Децентрализованные финансы не являются исключением, получение значительного капитала является важным конкурентным преимуществом.
Децентрализованные финансы протоколы стимулируют предоставление ликвидности через программы ликвидностного майнинга. Это означает программы, которые вознаграждают поставщиков капитала оригинальными токенами протокола. Эти токены обычно обладают правами управления и могут генерировать денежный поток из протокола.
Правильно спроектированная программа ликвидного майнинга может привлечь большое количество ликвидности за короткое время, хотя это и приведет к размыванию владения токенами. Эти программы также могут быть использованы для стимуляции новых пользователей попробовать новые Децентрализованные финансы протоколы.
План ликвидного майнинга также является новым способом привлечения соответствующего сообщества к участию в Децентрализованных финансах. Поскольку Децентрализованные финансы по своей сути являются открытым исходным кодом, они зависят от добровольных вкладов сообщества. Распределение токенов поощряет участие сообщества в определении будущего направления протокола.
Участие в программе ликвидного майнинга требует блокировки средств на определенный период времени, что влечет за собой альтернативные затраты. Кроме того, блокировка средств не лишена рисков, что может привести к потере капитала.
Наиболее распространенная форма ликвидного майнинга заключается в предоставлении ликвидности нативным токенам на децентрализованных биржах с использованием базовых токенов, таких как ETH, WBTC или долларовые стейблкоины. Эти программы поощряют создание ликвидности вокруг нативных токенов протокола, позволяя пользователям легко обменивать эти токены на децентрализованных биржах.
Другие типы программ ликвидного майнинга основаны на методах блокировки капитала. Например, Compound выдает токены COMP кредиторам и заемщикам для стимулирования активности в рамках протокола. Nexus Mutual имеет программу Shield Mining, которая распределяет токены NXM владельцам токенов NXM, которые ставят средства на определенные протоколы. Hegic предлагает токены rHEGIC продавцам и покупателям опционов для стимулирования активности в рамках протокола.
!
!
Аирдроп
Аирдропы по своей сути представляют собой свободно распределяемые токены. Проекты обычно используют аирдропы как часть маркетинговой стратегии, чтобы привлечь внимание и вызвать ажиотаж, хотя это происходит ценой размывания собственности на токены. Некоторые проекты также проводят аирдропы, чтобы наградить ранних пользователей, взаимодействующих с их протоколом. У каждого протокола есть критерии для квалифицированных получателей аирдропов, такие как время взаимодействия и минимальный объем использования.
Одним из самых известных аирдропов является аирдроп, проведенный Uniswap. Ранние пользователи получили как минимум 400 UNI. По состоянию на 1 апреля 2021 года, эта сумма аирдропа достигала 11,484 долларов.
!
Начальная DEX эмиссия (IDO)
С ростом популярности децентрализованных финансов (DEX) проекты теперь могут непосредственно выпускать токены для пользователей, не оплачивая высокие сборы за листинг на централизованных биржах. Команды проектов могут запускать свои токены без разрешения DEX.
Однако справедливо распределить токены среди широкого круга пользователей по разумной цене по-прежнему является вызовом. Существует несколько типов IDO, вот некоторые из популярных типов:
Начальная кривая сцепления выпуск (IBCO)
IBCO предназначен для предотвращения опережающего участия. С ростом числа инвесторов, предоставляющих средства на кривую привязки, цена токена растет от первоначальной стоимости. Однако время инвестирования не имеет значения, так как все инвесторы будут платить в зависимости от окончательной расчетной цены. Каждый инвестор получит часть токенов в зависимости от своей доли в общем инвестиционном объеме.
Ликвидность Лидер Пул ( LBP )
LBP использует управление смарт-пулами Balancer, это способ, при котором проект использует настраиваемый автоматизированный маркет-мейкер для продажи токенов. Эти пулы обычно содержат токены проекта и залоговые токены, оцениваемые в стейблкоинах. Контроллер смарт-пула может изменять параметры и вводить различные функции, такие как снижение цены со временем или приостановка обмена.
Начальный выпуск фермы (IFO)
IFO позволяет пользователям ставить свои токены ликвидности (LP) в обмен на токены проекта. С использованием механизма переполнения пользователи могут свободно инвестировать. В случае переподписки избыточные токены будут возвращены заявителям.
!
!
!
!
Риски доходного сельского хозяйства
Несмотря на привлекательные высокие доходности, предлагаемые Децентрализованными финансами, инвесторы должны быть осторожны с различными рисками:
Высокая APY обычно является временной и со временем стабилизируется на более низком уровне по мере присоединения большего количества участников.
Нужно быстро принимать решения, но не следует поддаваться влиянию FOMO
Существуют риски смарт-контрактов, риски непостоянных потерь и системные риски
Злоумышленники могут воспользоваться уязвимостями ликвидности
Экосистема Децентрализованных финансов все еще находится на начальной стадии, большинство активностей все еще находятся в экспериментальной фазе.
!
Заключение
Децентрализованные финансы — это финансовая революция, которая происходит в настоящее время, она демократизирует каналы финансирования, способствует финансовой инклюзивности и обещает обеспечить финансовую прозрачность. Хотя текущие Децентрализованные финансы не идеальны, они дают нам представление о том, как будет выглядеть финансовое будущее.
Теперь любой, кто имеет доступ к интернету, может участвовать в этом грандиозном финансовом эксперименте. Криптофинансовые примитивы, такие как предоставление ликвидности и токенизация собственности, позволяют формировать новые организационные формы. В ближайшем будущем мы можем увидеть, как ценность Децентрализованных финансов (DeFi) превысит стоимость крупнейших компаний в мире.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
Децентрализованные финансы: инновации, ведущие финансовую революцию: полное руководство по доходному фермерству, майнингу ликвидности и IDO.
Инновации и деятельность в Децентрализованных финансах
Экосистема Децентрализованные финансы предоставляет участникам множество инновационных возможностей. Она осуществляет демократизацию финансовых услуг, предоставляя поставщикам капитала беспрецедентную свободу. Ранее только крупные учреждения могли участвовать в таких мероприятиях, как маркет-мейкинг, страхование и создание структурированных продуктов, но теперь благодаря протоколам Децентрализованные финансы порог входа значительно снижен и открыт для широкой публики.
В данной статье будут рассмотрены некоторые ключевые области и виды деятельности в Децентрализованных финансах, включая доходное фермерство, ликвидный майнинг, аэрдропы и начальные DEX продукты (IDO) и др.
Доходное земледелие
Доходное фермерство является одной из самых инновационных функций Децентрализованных финансов. Оно относится к деятельности по распределению капитала среди DeFi-протоколов для получения вознаграждения. Большинство DeFi-протоколов являются одноранговыми финансовыми приложениями, распределенные средства используются для предоставления услуг конечным пользователям. Платежи пользователей делятся между поставщиками капитала и протоколом, а вознаграждение, получаемое поставщиками капитала, является внутренним доходом.
В криптоаргументации этих инвесторов называют "фермерами дохода", а возможности дохода называют "фермами". Многие фермеры дохода постоянно меняют свои фермы в поисках самых высоких возможностей дохода.
Некоторые примеры доходных фермеров включают:
!
Ликвидность майнинг
Финансовые услуги являются капиталоемкой отраслью, которая обычно извлекает выгоду из экономии на масштабах. Протоколы Децентрализованные финансы не являются исключением, получение значительного капитала является важным конкурентным преимуществом.
Децентрализованные финансы протоколы стимулируют предоставление ликвидности через программы ликвидностного майнинга. Это означает программы, которые вознаграждают поставщиков капитала оригинальными токенами протокола. Эти токены обычно обладают правами управления и могут генерировать денежный поток из протокола.
Правильно спроектированная программа ликвидного майнинга может привлечь большое количество ликвидности за короткое время, хотя это и приведет к размыванию владения токенами. Эти программы также могут быть использованы для стимуляции новых пользователей попробовать новые Децентрализованные финансы протоколы.
План ликвидного майнинга также является новым способом привлечения соответствующего сообщества к участию в Децентрализованных финансах. Поскольку Децентрализованные финансы по своей сути являются открытым исходным кодом, они зависят от добровольных вкладов сообщества. Распределение токенов поощряет участие сообщества в определении будущего направления протокола.
Участие в программе ликвидного майнинга требует блокировки средств на определенный период времени, что влечет за собой альтернативные затраты. Кроме того, блокировка средств не лишена рисков, что может привести к потере капитала.
Наиболее распространенная форма ликвидного майнинга заключается в предоставлении ликвидности нативным токенам на децентрализованных биржах с использованием базовых токенов, таких как ETH, WBTC или долларовые стейблкоины. Эти программы поощряют создание ликвидности вокруг нативных токенов протокола, позволяя пользователям легко обменивать эти токены на децентрализованных биржах.
Другие типы программ ликвидного майнинга основаны на методах блокировки капитала. Например, Compound выдает токены COMP кредиторам и заемщикам для стимулирования активности в рамках протокола. Nexus Mutual имеет программу Shield Mining, которая распределяет токены NXM владельцам токенов NXM, которые ставят средства на определенные протоколы. Hegic предлагает токены rHEGIC продавцам и покупателям опционов для стимулирования активности в рамках протокола.
!
!
Аирдроп
Аирдропы по своей сути представляют собой свободно распределяемые токены. Проекты обычно используют аирдропы как часть маркетинговой стратегии, чтобы привлечь внимание и вызвать ажиотаж, хотя это происходит ценой размывания собственности на токены. Некоторые проекты также проводят аирдропы, чтобы наградить ранних пользователей, взаимодействующих с их протоколом. У каждого протокола есть критерии для квалифицированных получателей аирдропов, такие как время взаимодействия и минимальный объем использования.
Одним из самых известных аирдропов является аирдроп, проведенный Uniswap. Ранние пользователи получили как минимум 400 UNI. По состоянию на 1 апреля 2021 года, эта сумма аирдропа достигала 11,484 долларов.
!
Начальная DEX эмиссия (IDO)
С ростом популярности децентрализованных финансов (DEX) проекты теперь могут непосредственно выпускать токены для пользователей, не оплачивая высокие сборы за листинг на централизованных биржах. Команды проектов могут запускать свои токены без разрешения DEX.
Однако справедливо распределить токены среди широкого круга пользователей по разумной цене по-прежнему является вызовом. Существует несколько типов IDO, вот некоторые из популярных типов:
Начальная кривая сцепления выпуск (IBCO)
IBCO предназначен для предотвращения опережающего участия. С ростом числа инвесторов, предоставляющих средства на кривую привязки, цена токена растет от первоначальной стоимости. Однако время инвестирования не имеет значения, так как все инвесторы будут платить в зависимости от окончательной расчетной цены. Каждый инвестор получит часть токенов в зависимости от своей доли в общем инвестиционном объеме.
Ликвидность Лидер Пул ( LBP )
LBP использует управление смарт-пулами Balancer, это способ, при котором проект использует настраиваемый автоматизированный маркет-мейкер для продажи токенов. Эти пулы обычно содержат токены проекта и залоговые токены, оцениваемые в стейблкоинах. Контроллер смарт-пула может изменять параметры и вводить различные функции, такие как снижение цены со временем или приостановка обмена.
Начальный выпуск фермы (IFO)
IFO позволяет пользователям ставить свои токены ликвидности (LP) в обмен на токены проекта. С использованием механизма переполнения пользователи могут свободно инвестировать. В случае переподписки избыточные токены будут возвращены заявителям.
!
!
!
!
Риски доходного сельского хозяйства
Несмотря на привлекательные высокие доходности, предлагаемые Децентрализованными финансами, инвесторы должны быть осторожны с различными рисками:
!
Заключение
Децентрализованные финансы — это финансовая революция, которая происходит в настоящее время, она демократизирует каналы финансирования, способствует финансовой инклюзивности и обещает обеспечить финансовую прозрачность. Хотя текущие Децентрализованные финансы не идеальны, они дают нам представление о том, как будет выглядеть финансовое будущее.
Теперь любой, кто имеет доступ к интернету, может участвовать в этом грандиозном финансовом эксперименте. Криптофинансовые примитивы, такие как предоставление ликвидности и токенизация собственности, позволяют формировать новые организационные формы. В ближайшем будущем мы можем увидеть, как ценность Децентрализованных финансов (DeFi) превысит стоимость крупнейших компаний в мире.
!
!